西部牧業(300106)新疆西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目可行性研究報告

西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
第一章 總論
1.1 項目提要
1.1.1 項目名稱：新疆西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示
范基地建設項目
1.1.2 建設性質：新建
1.1.3 項目建設單位：新疆西部準噶爾有限公司
1.1.4 法人代表：徐義民
1.1.5 所有制形式：有限責任公司
1.1.6 建設地點：新疆兵團農六師共青團農場國家現代農業示
范園區內
1.1.7 建設規模：
新建現代化奶牛養殖場 1 個，存欄奶牛 5000 頭，其中成年
2
母牛 3000 頭，后備母牛 2000 頭。基地圈舍建筑面積 52187.4m ;
2
新建標準化擠奶廳 1 座，面積 4830 m 。
1.1.8 建設期限：2011 年 8 月-2012 年 8 月
1.1.9 建設內容：
2
新建泌乳奶牛牛舍 2 棟，面積 44807.4m ；新建犢牛牛舍、
2 2
產房 1 棟，面積 2160 m ；新建擠奶廳 1 座，面積 4830m ；新建
2
奶牛場配套輔助設施 129910 m 和公用設施；新增全日糧飼草攪
拌機 3 臺套。
1.1.10 建設目標：
項目采用先進的飼養管理技術，建設現代化大型奶牛場，項
1
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
目建成達產后，基地場高產奶牛養殖規模達到 5000 頭，泌乳牛
群年均產奶量 9 噸/頭，年牛奶總產量 2.7 萬噸。
1.1.11 項目投資規模：
本項目建設總投資17397.33萬元，其中建設投資為16897.33
萬元，鋪底流動資金500萬元。
1.1.12 資金籌措：
新疆西部準噶爾有限公司 3 個股東出資，其中：新疆西部牧
業股份有限公司出資 3860 萬元，新疆生產建設兵團農六師國資
公司出資 3450 萬元，新疆生產建設兵團農十二師國資公司出資
1290 萬元。新疆西部準噶爾有限公司通過銀行貸款籌集 8297.33
萬元剩余項目建設資金及 500 萬元鋪地流動資金。
1.1.13 主要技術經濟指標:
表 1-1 主要經濟技術指標表
序號 內容 單位 數量 備注
一 產品方案
2 生鮮乳 噸 27000
3 出欄母犢 頭 1560
4 出欄公犢 頭 240
5 淘汰母牛 頭 600
二 經濟技術指標
1 銷售收入 萬元 10435.2 達產年
2 總成本 萬元 8780.31 達產年
3 年均凈利潤 萬元 2038.2
4 總投資收益率 % 15.62
5 投資利潤率 % 11.72
6 財務內部收益率 % 16.60 所得稅后
7 財務凈現值 萬元 5537.0 所得稅后
8 靜態投資回收期 年 5.46 含建設期 1 年
9 盈虧平衡點 % 64.6 以生產能力計算
2
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
1.2 可行性研究報告編制依據
1.2.1 中共中央 1 號文件［2009］；
1.2.2 《國務院關于促進奶業持續健康發展的意見》（國發
〔2007〕31 號）；
1.2.3 《農業部關于貫徹〈國務院關于促進奶業持續健康發展
的意見〉的通知》（農牧發[2007]14 號）；
1.3 綜合評價和論證結論
1.3.1 綜合評價
1.3.1.1 項目建設的必要性
2007 年，國務院發布了《關于促進奶業持續健康發展的意見》
（國發［2007］31 號）文件。文件中指出：“奶業是農業現代化
的重要標志，是我國農民增收的重要渠道。保持我國奶業持續健
康發展，是優化農業結構、建設現代農業的需要，是促進產業進
步、增加農民收入的需要，是改善居民膳食結構、增強國民體質
的需要”。
近幾年，農六師墾區及周邊地區奶牛養殖業雖然發展迅速，
但農六師墾區開發區乳制品企業對牛奶原奶需求旺盛，原奶供應
缺口一直很大，必須加快農六師墾區奶牛業規模化、標準化養殖
的速度，爭取在幾年內達到存欄 10 萬頭的規模，才能滿足市場
需要。為了應對農六師墾區牛奶業發展的新形勢，根據牛奶業的
現狀和發展要求，應及早對農六師墾區的奶產業進行具有前瞻性
的調整和規劃，以有效整合現有資源，及時投入新的資源，構建
3
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
布局合理、體系完善的農六師墾區奶業產業鏈。
目前農六師墾區奶牛年均單產 4-5 噸，而兵團農業產業化重
點龍頭企業、新疆西部牧業股份有限公司的奶牛年均單產卻達
7.5 噸，主要原因是農六師墾區各地高產奶牛數量不足，規模化
養殖比例小，飼養管理粗放，因此，農六師墾區奶牛單產還有很
大的提升空間。應當通過進一步發揮西部牧業公司的各項優勢條
件和引領示范作用，向農六師墾區持續提供高產奶牛，大幅度提
高農六師墾區奶牛產業整體技術水平和產奶量，以實現農六師墾
區牛奶產業的超常規、跨越式發展，有力促進農六師墾區以及新
疆天山北坡經濟帶產業結構的調整與升級，進一步壯大西部牧業
公司的市場競爭力和經濟實力。為此，特提出西部牧業現代化奶
牛養殖示范基地建設項目。
1.3.1.2 項目的可行性
“十二五”期間農六師墾區將按照“改造提升傳統畜牧業、
開拓創新現代畜牧業”的發展方向，依托畜牧業龍頭企業，優化
畜產品區域布局，積極推行畜禽規模化、標準化、專業化、集約
化生產，提高畜牧業規模和效益。積極發展奶牛產業，推行奶牛
規模化、標準化養殖，實行統一良種、統一防疫、統一操作規范，
降低養殖成本，提高生產水平。西部牧業股份有限公司從 2003
年開始建設奶牛養殖基地至今，已經積累了較為豐富的實踐經
驗。目前在良種繁育技術、奶牛標準化飼養管理技術、優質粗飼
料生產技術、奶牛配合飼料 TMR 技術、奶牛養殖 DHI 技術、原料
4
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
奶質量衛生安全管理技術、奶牛疾病綜合防治技術等方面培養了
一大批懂技術、有實踐經驗的技術人員隊伍，成為新疆依靠科學
技術發展奶牛產業的一面旗幟。本項目從農六師墾區實際情況出
發，制定的技術路線合理，可操作性強，項目是可行的。
1.3.1.3 技術的先進性和可得性
自 2005 年開始，西部牧業公司率先在兵團農八師大規模推
廣使用高產奶牛性控凍精這一先進技術并獲得成功，母牛犢率達
到 91.7%。西部牧業公司掌握的胚胎移植技術在新疆也僅有 3 家，
目前該公司正在進行將活體采卵、卵母細胞體外培養和體外成
熟、性控凍精解凍、體外受精、受精卵體外成熟等技術組裝集成，
形成“奶牛性控胚胎生產技術體系”；這些先進技術的大規模應
用，將實現“母牛生母牛，五年十頭牛”的夢想，將大大加快農
六師墾區高產奶牛的繁育速度和改良速度。
1.3.1.4 環境保護和節能減排
本項目遵循“減量化、再循環、再利用”的循環經濟原則，
將牛糞便全部用于發酵制作有機肥，返田和返還于飼草基地，飼
草又用于牛的飼料，形成了完整的循環經濟產業鏈。
1.3.2 論證結論
通過現代化奶牛養殖基地建設項目的實施，西部牧業股份有
限公司依靠科技、良種、先進的飼養技術，發揮畜牧業龍頭企業
的示范引領作用，實現高產奶牛養殖業的超常規、跨越式發展，
使西部牧業公司和農六師墾區的奶牛單產水平、規模化養殖水平
5
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
和經營管理水平步入全疆領先水平，成為新疆重要的優質高產奶
牛示范基地和生鮮乳供應基地。
該項目符合國家產業調整政策，技術路線正確、先進可靠，
經濟合理，環境效益良好。
通過財務評價，項目財務內部收益率 16.60%（稅后），高于
貼現率 10%，說明該項目有較好的經濟效益和抗風險能力，從財
務上分析是可行的。
建議有關部門盡快促成此項目實施。
1.4 存在的問題與建議
1.4.1 由于奶粉“三聚氰胺”事件至今影響著國內奶業和奶粉市
場，因此項目在實施第一年，應當以推廣先進技術和生鮮乳質量
為核心，重點抓好節本增效、提高奶牛單產和生鮮乳質量的工作，
以降低經營成本，抵御市場風險，給市場以信心，使項目的實施
能夠順利進行。
1.4.2 現代化大型奶牛場需要有大量的專門獸醫技術人員，項目
單位應當加大對這方面技術人才的培養力度，短期內培養一支專
門的專家和技術骨干隊伍，以保證奶牛場的先進性和高效性。
第二章 農六師奶牛業現狀
2.1 農六師奶牛業現狀
農六師地處中亞腹心地帶，橫跨昌吉州五縣二市，師部所在
地一五家渠市已經成為烏昌一體化的重要組成部分，距新疆首府
烏魯木齊市中心僅 38km。2010 年末，農六師墾區奶牛存欄約 1
6
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
萬頭，主要集中五家渠墾區、軍戶農場，奶牛養殖大多還停留在
農戶散養傳統模式上，規模化奶牛養殖比例很小，存欄 200 頭以
上的養殖場 6 個，牛奶總產 2 萬余噸，全部銷往烏魯木齊市的乳
制品加工企業。農六師周邊包括烏魯木齊、石河子市等兵團轄區
內的奶業加工企業有天潤、花園、明旺、伊利、娃哈哈乳業等大
型乳制品加工企業。近年來各個加工企業不同程度擴大了加工規
模，為農六師奶牛產業的發展創造了良好的市場空間。因此，必
須加快農六師奶牛業規模化、標準化養殖的速度，構建布局合理、
體系完善的農六師牛奶產業鏈。
2.2 項目區奶牛養殖基本情況
農六師共青團農場是農六師中線的一個中小型農牧團場，建
有農業、水稻、農機、科技高標準示范園區 4 個。兵團國家級現
代農業示范園區坐落在共青團農場，總占地面積 20 萬畝，園區
內將建成國內一流的、安全、優質的養殖生產示范基地。
“十二五”期間，共青團農場以結構調整、高產高效為目標，
實施生態循環、綠色優農方略。加快發展綠色有機畜牧業，實現
有機生豬存欄 22 萬頭、奶牛存欄 5500 頭、肉牛出欄 3700 頭，
畜牧增加值 2.8 億元，比 2010 年增長 37.5%。增加綠色覆蓋，
保護森林、草原、湖泊、水庫等自然資源。建立多功能高效的農
業生產和生態良性循環系統，防治防治生態環境污染。
2.3 目前農六師墾區奶牛業存在的主要問題
奶牛養殖生產水平仍然處于較低水平，農六師墾區成母牛年
7
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
平均單產 4—5 噸。牛場飼草料配制、貯存受到各鄉鎮對養牛業
的重視程度、資源、資金以及奶牛飼養理念的影響不能達到標準化
飼養模式的要求，造成后備牛培育投入少、時間長、成本高，成母
牛飼草料營養不平衡、產犢間隔長、繁育率低，產奶水平普遍處于
中等水平。西部牧業公司奶牛繁育場生產管理水平在兵團規模化
牛場中較高，生產管理和技術應用等方面的先進經驗值得在農六
師墾區推廣。
2.4 農六師奶牛業發展的有利條件
該項目符合國家、自治區、兵團關于將畜禽生產方式由粗放
型向集約化轉變、促進畜牧業產業化經營的行業要求，符合國家、
自治區大力發展奶牛業政策，符合農六師畜牧業產業布局和發展
規劃，項目的實施，可以獲得各級政府大力支持。農六師周邊兵
團轄區內的奶業加工企業近年來不同程度擴大了加工規模，為農
六師奶牛產業的發展創造了良好的市場空間。本項目建設有產業
鏈續接，可以優化牛奶產業鏈的匹配關系，有明顯市場優勢。
第三章 奶業市場分析與銷售市場定位
3.1 農六師奶業市場分析
2010 年末，農六師墾區奶牛存欄 1 萬頭，主要集中五家渠
墾區、軍戶農場，奶牛養殖大多還停留在農戶散養傳統模式上，
規模化奶牛養殖比例很小，存欄 200 頭以上的養殖場 6 個，牛奶
總產 2 萬余噸，全部銷往周邊城市的乳制品加工企業。
3.2 項目產品市場前景評估
8
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
產品 產品 產品 產品 產品 產品
年需求量 年供給量 性能 質量 價格 營銷
40 18 當地奶制
原料奶 符合國標 隨行就市
萬噸 萬噸 品企業
目前以農六師為中心，涵蓋烏市、石河子等地的生鮮乳供給
存在相當大的缺口，由于原料奶保質期短的特殊屬性和對生鮮乳
收購的具體要求，加之西部牧業擁有先進的生鮮乳冷鏈儲運配送
服務網絡體系，實現了機械化擠奶和生鮮乳收、儲、運的全程監
控，這樣既保證了生鮮乳的產品質量，又避免了多頭收購造成的
無序競爭，具有很強的競爭優勢，因此項目產品市場前景廣闊，
潛力很大。
第四章 產品方案和建設規模
4.1 產品方案
表 5-1 產品方案
序號 產品名稱 數量 備注
1 生鮮乳 27000 噸 泌乳牛 3000 頭，每頭產奶 9 噸/年
2 淘汰母牛 600 頭
3 出欄公犢 240 頭
4 商品母犢 1560 頭
4.2 建設規模
2
2011-2012 年，新建現代化奶牛場 1 個，圈舍面積 52187.4m ;
2
新建標準化擠奶廳 1 座，面積 4830 m ，以及其它配套設施。新存
欄奶牛 5000 頭，其中能繁母牛 3000 頭。泌乳牛平均單產水平 9
噸以上，達產年牛奶總產量 2.7 萬噸。
4.3 產品標準
生鮮牛奶標準執行國家 GB/T6914-1986《生鮮乳收購標準》。
包括對生鮮牛乳的感官指標（氣味、顏色和組織狀態）、理化指
9
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
標（密度、蛋白質、脂肪、酸度、乳糖、非脂固形物、干物質等）。
必要時可以進行微生物指標和體細胞數的測定。
第五章 建設整體布局
5.1 牛場布局方案：
整個牛場由場區和生活管理區組成，總占地面積共 400 畝。
場區主要由奶牛生產區、飼草料貯存供應區、糞污處理區、道路
及綠化區域等組成，主要開展包括奶牛擠奶和轉群、飼草料收貯
和飼喂、牛奶輸出、糞污清理輸送和處理以及內部人員生產活動
和外部人員參觀等場內生產活動。生活管理區設置在場區外，內
部生產人員經專用消毒更衣通道進出場區，參觀人員另設有參觀
走廊和展示區。
5. 1. 1 設立相對獨立的生活管理區、生產區、飼草飼料供應
區、隔離區、無害化處理區。
5. 1.2 生活管理區建在常年主導風向的上風向和地勢較高處。
設有辦公、生活、生產輔助設施。生活管理區和生產區要分開。
5. 1.3 生產區建在生活管理區的下風向，設置獨立的母牛舍、
運動場、產房、犢牛舍、蔭棚等。各牛舍之間要相對隔離，布局
整齊；周圍綠化；凈道、污道分開；縮短飼草飼料及糞便的運輸
距離。
5. 1.4 飼草、飼料供應區位于生產區或生活管理區的側位或下
位，設置獨立的飼料庫、飼料加工車間、青貯窖、干草棚，干草
棚中的草垛距房舍在 50 米以上，有防火設施，有通向場外的通
10
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
道。
5. 1.5 隔離區應設在生產區的下風向或側風向，隔離舍位于場
區的邊沿，并有單獨通道，便于消毒和污物處理，隔離區的設備
要有明顯的標志。
5. 1.6 無害化處理區位于生產區的下風向的較低洼處，貯糞場
的糞污處理設施與生產區、生活管理區之間要保持 200 米以上的
距離。
5. 1.7 小區設門衛室、消毒、車輛消毒池。生產區入口設消毒
室和更衣室。
5.1.8 設置產品質量檢驗室、檔案室等。
5.2 建設用地
項目建設用地 400 畝由兵團農六師按照招商引資企業優惠
政策提供，實行先征后返，實現土地零地價，并全程協助辦理土
地使用手續，該事項已在公司章程中明確約定。
第六章 技術方案
6.1 技術路線及流程圖
6.1.1 技術路線
項目牛場實行良種化、標準化、規模化養殖方式，以提高奶
牛飼養管理水平為核心，采用性控和非性控結合繁育技術、奶牛
TMR 飼喂方式等技術措施，增強奶牛健康，建立高產核心牛群，
延長奶牛使用周期，達到提高奶牛單產奶量的目標。牛場生產操
作機械化，在飼料加工、喂飼、擠乳、除糞等環節實現機械化。
11
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
飼料配制與混合標準化，按照新生犢牛、從出生到斷奶牛犢、育
成牛、泌乳初期奶牛、泌乳盛期奶牛、泌乳中期奶牛、泌乳末期
奶牛、干乳前期、干乳后期不同階段的營養需求，科學配制飼料。
衛生防疫制度化，建立嚴格的牛場疫病防控制度，以確保牛場安
全和牛奶衛生質量。
6.1.2 流程圖
成母牛圈 泌乳牛群 干奶牛群
產房
(7 天)
育犢圈 育犢（75-90 天） 斷奶犢牛（6 月齡）
大育成牛（13-15-18） 小育成牛（7-12 月齡）
青年牛 配種 臨產
6.1.3 主要技術來源的可靠性和可得性
項目牛場采用全混合日糧（TMR）技術。TMR 是一種將粗料、
精料、礦物質、維生素和其他添加劑充分混合，能夠提供足夠的
營養以滿足奶牛需要的飼喂技術，TMR 飼養技術在配套技術措施
和性能優良的 TMR 機械設備的基礎上能夠保證奶牛每采食一口
日糧都是精粗比例穩定、營養濃度一致的全價日糧。目前這種成
熟的奶牛飼喂技術在以色列、美國、意大利、加拿大等國已經普
遍使用，我國現正在逐漸推廣使用中。
6.2 物料消耗定額及平衡分析
6.2.1 飼草、料需要量
項目達產年共有奶牛5000頭，其中：成母牛3000頭，后
12
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
備牛2000頭；共需飼草、料60590噸，其中：精料15330噸，
飼草料45260噸。
表6-1 牛場飼草、飼料需求表
成母牛 3000 頭 后備牛 2000 頭
合計
項目 日糧 成母牛年糧 日糧 后備牛年糧
噸
公斤/頭 （噸） 公斤/頭 噸
精料 10 10950 6 4380 15330
干草 7 7665 3 2190 9855
青貯 20 21900 12 8760 30660
多汁飼料 3 3285 2 1460 4745
合計 60590
6.2.2 草、料供應來源
牛場所需精飼料由農六師和疆內大型飼料廠供應。
項目區擁有飼草種植基地約 10 萬畝，除供應本地畜禽飼草
還有富裕，而且可開發利用作為飼料飼草地的潛力還非常大。本
項目主要在當地購買飼草。因此飼料飼草是有保障的。
青貯料等所需的量由距奶牛場較近的單位供應，可滿足
本項目的需要。犢牛全乳由泌乳牛供給。
6.3 品種選擇
在品種選擇上以荷斯坦奶牛為主。
項目所需奶牛 5000 頭，奶牛來源均為購買，其中從國外進
口純種荷斯坦奶牛 1500 頭，在國內購買荷斯坦奶牛 3500 頭。
第七章 工程方案及配套工程
本項目建設現代化奶牛養殖基地 1 個，養殖規模為年存欄
5000 頭奶牛，奶牛場典型設計方案如下：
7.1 土建工程方案
奶牛場飼養規模為 5000 頭，占地面積 400 畝，總建筑面積
13
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
2
83806m 。
7.1.1 牛舍建設
7.1.1.1 泌乳牛圈舍：
要求牛舍采取南向，按“一”字型排列，并按群設運動場。
牛舍設計為彩鋼結構，±0 向上 1.4 米為磚混護圍結構。1.4
米以上為彩鋼面板，弧型輕鋼屋架，梁底標高 2.8 米。共建 2 棟，
每棟牛舍圈養母牛 2000 頭，平均每頭母牛圈舍按 12.3 平方米計
算，每棟建筑面積 22403.7 平方米，長 279 米，寬 80.3 米。共
計 44807.4 平方米。共建 2 棟。
牛舍內牛床排列形式采用頭對頭的雙列式，牛床尺寸為 1.2
米×1.8 米，牛床地面應向糞溝作 1％度的傾斜。中間設 2 米寬
飼料運輸道，坡度 1%，面層為水泥面層，便于清潔，后半部作
刻劃線，防止牛蹄打滑。牛床后端設有糞溝和清糞通道，糞溝為
明溝，寬 35 厘米，深 10 厘米，底坡 5－6‰，清糞通道寬 1.65
米，路面有 1%的拱度，劃線防滑。
7.1.1.2. 犢牛舍
犢牛舍飼養對象為哺乳犢牛和斷奶后過渡期犢牛；犢牛舍分
二個飼養區域，哺乳犢牛單欄飼養，斷奶犢牛小群散放飼養，配
置一個操作間。犢牛舍設計為封閉式，冬季限量通風，夏季側墻
敞開。牛場設犢牛舍和產房。犢牛舍、產房結構與母牛舍相同，
合建1棟。長120米，寬18米。合計2160平方米。產房內的牛床數
按成年奶牛10%設置，采用雙列對尾式，牛床長2.2～2.4m，寬度
14
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
為1.4～1.5m，以便于接產操作。
7.1.1.3 隔離牛舍
要建筑在距其它牛舍200m的偏僻地方，以免疾病傳播。隔
離牛舍長60米，寬18米，面積1080平方米。
7.1.1.4 特需牛舍
特需牛舍飼養對象主要為圍產牛，另外飼養一部分不適合
去主擠奶廳的泌乳牛；特需牛舍分3個飼養區域，1個處置區，
并配置一套2×8并列式擠奶廳。特需牛舍設計為封閉式，冬季
限量通風，夏季側墻敞開。特需牛舍長138米，寬30米，面積
4140平方米。
7.1.2 輔助性設施
現代標準化奶牛場需建輔助性設施如下：
7.1.2.1 干草棚
為水泥地坪，簡易鋼管架庫棚，玻璃鋼棚頂，棚高4.5米。
考慮到消防要求，在堆草場附近建防火墻，墻高2米。干草棚
長138米，寬30米。
7.1.2.2 青貯窖
長120米，寬120米，面積14400平方米。要求青貯窖的位
置應選擇在地勢較高、土質粘硬、地下水位低的地方。
7.1.2.3 有機肥倉庫84×37.8＝3175.2平方米。
7.1.2.4 精料庫
長57米，寬30米，面積1710平方米。為磚混結構，地面為
15
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
混凝土地面，并做防潮處理。
7.1.2.5 消毒更衣室 18×9.6＝172.8 平方米。
7.1.2.6 食堂 27×12＝324 平方米。
7.1.2.7 水泵房 3×3＝9 平方米。
7.1.2.8 圍墻：1.8 米高護欄圍墻約 1600 米。
7.1.2.9 地磅：5.4×4.5＝24.3 平方米。
7.1.2.10 大門及警衛室 44.55 平方米。
7.1.2.11 配電室 10.5×5.7＝59.85 平方米。
7.1.2.12 鍋爐房 360 平方米。
7.1.2.13 接待大廳 16.2×12＝194.4 平方米。
7.1.2.14 辦公樓
辦公樓為三層框架結構，一層設展覽廳、場長辦公室、技術
辦公室，二層設行政辦公室、財物辦公室、接待室、三層設有普
通辦公室、大會議室、小會議室。屋面做法采用平屋面形式，屋
面為不上人屋面。總建筑面積2115平方米。
7.1.2.15 宿舍樓
宿舍樓共三層，每層20套房間，每間住宿2人，可容納120
名員工住宿，房間內部配有電視、電話、網絡設備，每間房有獨
立衛生間。總建筑面積2260平方米。
7.1.2.16 BRU車間
臥床墊料再生系統（BRU）。全群每天需要補充的臥床墊料約
50m3，采用BRU可在不增加總量的前提下保證墊料更新和供應。
16
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
BRU車間長60米，寬36米，面積2160平方米。
7.1.2.17 擠奶廳
擠奶廳采用并列式，配置規格為2×48位二套，獨立工作
流程，建筑型式為肩并肩；單返通道設計，配置分群門；牛
群之間可以經分群門和隔欄門互相流轉；共用綜合廳和快速
處置區。
2
擠奶廳的建筑面積 4830m ，長 161m，寬 30m，墻體高 3.5m，
擠奶設備布局在西段；真空泵房、辦公室和收奶間（冷卻罐）設
置在東段。建筑結構：磚混墻體，輕鋼屋架，彩鋼夾芯板屋面，
屋頂高度 4.5m，塑鋼門窗，防滲砼地面和設備基礎、排水溝做
瓷磚貼面。
7.1.3 配套設施（給排水、供熱、道路等）
7.1.3.1 供電
本工程總安裝容量為2420KW, 需要系數0.65, 補償后功
率因數為0.9, 經計算視在功率為1574KWA。根據廠區總裝接容
量，需在廠區內設3臺630KVA變壓器。
7.1.3.2 供、排水
供水：牛場用水量很大，要有充足、良好的水源，以保證
生活、生產及人畜飲水。水源應為井水。牛場打機井1眼。在
勘察水源時要對水進行物理、化學及生物學分析，特別要注意
水中微量元素成分與含量，以確保人畜安全和健康。在場內埋
設Ф 80mm供水管線和機井水管網連接。
17
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
排水：主要是牛場沖洗污水和生活污水，埋設Ф 300mm暗
管，集中排放至場區的沉淀池內。經處理后用于林帶灌溉。
7.1.3.3 供熱：用熱主要是牛場部分用房采暖，需挖Ф 128mm
地下管溝和擠奶廳地下熱管網連接。熱源為場區內鍋爐房，采暖
方式為散熱器及地面輻射式采暖。
7.1.3.4 道路地坪34205平方米。修建寬6米的牛場內部水泥
道路，要求滿足消防及奶牛的場內運輸的需要。
7.1.4 建設工程內容詳見下表：
表 8-1 基地建設工程一覽表
單位造價 估算投資
序號 項目 單位 規模 備注
（元） （萬元）
2
一 主體工程 M 2783.07
2
1 泌乳奶牛舍 M 44807.4 500 2240.37 2棟
2
2 犢牛舍、產房 M 2160 500 108 1棟
2
3 2×16 魚骨式擠奶廳 M 4830 900 434.7 1座
2
二 輔助工程 M 1886.97
2
1 干草棚 M 4140 300 124.2
3
2 青貯窖 M 14400 100 144 5個
2
3 氧化塘 M 16000 100 160 2個
2
4 飼料庫房和配料間 M 1710 600 102.6
3
5 消毒池 M 35 100 0.35 2個
2
6 辦公樓 M 2115 1000 211.5
2
7 宿舍樓 M 2260 1000 226
2
8 鍋爐房 M 360 650 23.4 2個
2
9 消毒更衣室 M 172.8 800 13.82
2
10 隔離牛舍 M 1080 600 64.8
2
11 特需牛舍 M 4140 600 248.4
2
12 餐廳 M 324 1000 32.4
2
13 參觀走廊 M 930 1000 93
18
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
2
14 機械庫 M 630 700 44.1
2
15 接待大廳 M 194.4 1000 19.44
2
16 有機肥及墊料倉庫 M 3175.2 600 190.51
2
17 干草預粉池 M 432 300 12.96
2
18 BRU 車間 M 2160 600 129.6
2
19 水泵房 M 9 1000 0.9
2
20 配電室 M 50 600 3
2
21 大門值班室 M 44.55 800 3.56
2
22 地磅間 M 24.3 1000 2.43
三 其它工程 589.85
1 圍墻 M 1600 200 32
2
2 道路地坪 M 34205 100 342.05
3 場區供水管網 M 64.8
4 場區排水管網 M 52
5 場區曖網 M 31
6 場區電網 M 58
3
7 機井一眼 M /h 200 10
合計 5259.89
7.2 奶牛場配套設備方案
7.2.1 主要設備配置
7.2.1.1 擠奶設備
項目共有泌乳牛（即去主擠奶廳擠奶的泌乳牛）3000頭，按
照產奶階段分10個群飼養，每群300頭；配置2×48位并列式擠奶
機2臺套，各負擔5群泌乳牛擠奶；按4批次/小時的擠奶效率計算，
班次擠奶時間5.8小時，可滿足擠奶需要。
項目共配置 2 套擠奶機。機型采用并列式計量型擠奶機，具
有以下特點：
（1）本設備按引進國外最先進的全套擠奶機技術結合國內
19
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
實際經驗設計，主要零部件及橡膠全部采用原裝進口，產品技術
先進、系統成熟、性能優越、質量可靠。
（2）本設備包括：擠奶、牛奶收集系統；真空、脈動系統；
牛奶輸送系統；清洗系統；電控系統；擠奶廳魚骨型熱鍍鋅棚架
系統（擋板、防濺板全為不銹鋼）；瓶式牛奶計量系統。
（3）主要特點：
－－采用最先進的原裝進口的脈動器和多功能電子脈動系
統。具有輸出穩定、脈動頻率和脈動波形準確，每個擠奶牛位的
擠奶動作絕對一致的優點，能更適合各個階段的產奶牛及保護奶
牛的乳頭。本套電子脈沖發生器具有容量大、脈動頻率與比率可
調（采用液晶觸摸屏顯示和控制）不受電壓變化影響、穩定可靠
的先進性。
－－采用原裝進口新型大容量 E 型擠奶杯組，內腔容量高達
415cc，為目前世界最大、最先進的擠奶杯組、擠奶時真空度穩
定、擠奶速度更快。
－－采用耐高壓力強度、耐高、低溫差玻璃瓶式計量器，每
個瓶配有單獨的清洗裝置，清洗干凈徹底。（奶戶可以看到自己
的奶牛擠出的全部牛奶，滿足奶戶“眼見為實”的心理，高準確
計量精度，奶戶、擠奶廳和乳品企業都放心）。
－－采用全熱鍍鋅擠奶棚架，奶牛后欄擋板、坑道防濺板全
部采用不銹鋼板，耐腐蝕、便于清洗、美觀、衛生，有效降低擠
奶廳細菌數及奶牛的交叉感染。
20
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
在每臺擠奶機上配套加裝牛奶擠奶電子計量及監測系統，適
用于大中型奶牛場擠奶的電子計量及監測，該系統由計算機、控
制系統、奶量計量盒、電子識別系統、定位系統、分析預警軟件
系統等組成。將經過定位系統的帶電子識別器的奶牛信息上傳到
計算機，控制系統接到啟動信號后，將奶牛的實時產奶量上傳到
計算機，由計算機系統中的管理軟件進行排隊定位，記錄并分析
產生當前擠奶數據，以及這頭牛的歷史數據，如平均產奶。另外
還可以顯示預警信息，如產量下降警告，使技術員可以根據這些
信息對奶牛進行及時的處理或治療。
使用電子計量系統，可以觀察每天的牛奶產量和整個牛場總
的產奶情況。顯示總產量便于計算交奶所得的凈收入，利用電子
計量系統提供的精確信息，可以很方便的設定每頭牛的飼料定
額。由于精確的奶量記錄，可以清楚的知道每頭奶牛每天的產奶
量，這樣便能很快的發現是否有健康問題。電子計量系統的流量
傳感器使得收杯控制相當準確，可修改系統默認值以保證收杯更
加適時，確保奶牛在最佳狀態下擠奶。電子計量系統可以準確的
測量牛場的產奶量，使牛場可以根據產量選牛，對維持高效的產
奶性能至關重要。
7.2.1.2 TMR飼喂車配置
奶牛場5000頭全群日需要TMR約628m3，每個母牛群日需TMR約
50m3，按3次/天單群上料計算，需配置TMR飼喂車規格為22m3；按
每車次操作時間45分鐘計算，完成全群飼喂工作需要約10小時；
21
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
每班需要2臺TMR飼喂車完成。
7.2.1.3 牛奶冷卻罐
牛場擠奶廳需配套購置牛奶冷卻罐 4 個，以保證生鮮乳質量。
擬選用國產 RZLG 型封閉式牛奶冷卻罐，規格 10 噸。該設備罐體
采用進口優質奧氏 304 不銹鋼材料制造。封頭采用機制模具一次
沖壓成型，圓弧半徑大于 30mm，表面光潔，易于清洗；保溫層采
用整體聚氨脂發泡，發泡層厚度大于 80mm，24 小時溫升小于 2℃。
可根據用戶要求選裝自動或半自動清洗裝置。
7.2.2 奶牛場設備詳見下表：
表 8-2 項目設備一覽表
單價 估算投資
序號 設備名稱 單位 規格 數量 備注
（萬元） （萬元）
3
1 TMR 飼料攪拌車 輛 22m 3 180 540
2 飼料裝載機 臺 15 馬力 3 18 54
3 整槽車 臺 15 馬力 2 1.2 2.4
4 履帶式拖拉機 臺 80 馬力 2 14 28
5 電子地磅 臺 1 3.6 3.6
6 小四輪拖拉機 臺 15 馬力 4 2.2 8.8
7 輪式拖拉機 臺 100 馬力 2 14 28
2*48 并列
8 擠奶機 套 2 75 150
式
9 熱水鍋爐 臺 2 15 30
10 牛奶冷卻罐 個 4 10 40
11 清糞鏟車 臺 30 馬力 1 32 32
牛人工授精儀器
12 套 2 3.6 7.2
設備
獸醫診斷處置設
13 套 1 5 5
備
胚胎移植實驗室
14 套 1 8 8
設備
15 牛群管理軟件 套 1 6 6
16 犢牛稱重秤 臺 1 0.2 0.2
22
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
17 發電機組 臺 1 18 18
18 電視監控系統 套 1 24 24
19 內部電話系統 套 1 2 2
20 計算機管理設備 套 1 8 8
21 場內對講機 個 10 0.1 1
22 防疫消毒設備 2 2 4
23 自由臥欄 個 1200*2400 4080 0.04 163.2
24 自鎖頸枷 個 750 型 1160 0.03 34.8
25 舍內自控飲水槽 個 500*4000 128 0.6 76.8
26 犢牛欄 個 1200*2000 190 0.26 49.4
27 產欄 個 5750*4000 10 0.22 2.2
28 保定欄 個 800*2000 3 0.28 0.84
合計 1327.44
第八章 環境保護和節能減排
8.1 環境保護
本項目按照減量化、資源化、循環化理念，以節能減排、綜
合利用的方式實現環境保護效果，達到環保目的。
牛糞清理采用干清糞方式，由機械自動定時清理，及時收集，
全部利用其制做有機肥。
節約用水、循環用水，減少排放。養殖基地清洗采用節水型
高壓微噴工具、污水全部收集曝曬后做液體肥料使用。
加強防滲，防止滲透污染。為防止污糞水向地下滲透污染土
壤和地下水，將污糞池地面做成防滲砼地坪，并防雨水和雪溶水。
8.2 節能減排措施
8.2.1 節能措施
縮短運輸距離。選擇節能設備。設計節能電力系統。
23
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
8.2.2 減排措施
將牛糞便全部用于發酵制作有機肥，有機肥返還于飼草基
地，飼草又用于牛的飼料，形成了完整的循環經濟產業鏈。
8.3 產品質量安全措施
8.3.1 加強飼養管理，搞好衛生消毒工作，增強奶牛機體的
抗病能力。
8.3.2 定期殺蟲、滅鼠、滅蚊，糞便進行無害化處理。
8.3.3 擬定和執行定期預防接種和補種計劃。
8.3.4 嚴格封鎖，及時隔離，盡早治療病牛。
8.3.5 貫徹自繁自養原則，減少疾病傳播。
8.3.6 項目區周圍不得有工業企業，不得存在工業三廢的污
染，使項目區環境優美，空氣清新，營造良好的養牛區域。
8.3.7 建設飼料庫，使飼料集中存放，解決因飼料霉變帶來
的危害。
第九章 項目組織與管理
9.1 項目建設階段組織管理
項目建設實行項目法人責任制、合同制和工程監理制。資
金管理實行專款專用，由審計部門實行財務監督。
為保證項目順利實施，成立項目實施領導小組、項目管理
辦公室。
9.2 勞動定員
本項目建成后，計劃勞動定員100人，其中：85人為養殖
24
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
工人，6人為技術人員，9人為管理人員，所需勞動人員可采取
招聘方式，擇優上崗，要求生產技術人員必須具備大專以上文
化水平，具備一定專業知識和技術水平。勞動力來源可考慮招
聘部分下崗職工和相關專業的畢業生解決。
9.2 經營管理措施
9.3.1 項目建設階段管理措施
（1）實行項目法人責任制和工程質量終身責任制。
（2）嚴格執行基本建設程序，扎實做好項目管理工作。
（3）認真實行招投標制度，嚴格按國家有關規定委托有
資質的單位進行公開招投標。
（4）嚴格工程監理制度和強化施工管理。
（5）嚴格資金管理。
9.3.2 項目竣工后的管理措施
本項目實行法人負責制。考慮到項目建成后應實現自負盈
虧、自我發展，為提高其經濟效益，計劃將養殖基地建成集生
產示范和技術服務為一體的經濟實體。
9.4 人員培訓
本項目建成后對工人的操作水平要求較高，生產人員由項
目單位招聘錄用，并組織系統的業務培訓，采取派骨干到石河
子大學和相關企業學習、在公司內組織以老帶新現場培訓的方
式，提高職工的操作技能，經考核合格后上崗；管理和專業技
術人員根據需要從組織推薦和自薦人員中，擇優選拔、考核錄
25
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
用。
第十章 實施進度安排
項目嚴格按照國家規定的建設程序進行。建設階段的各項工作
應緊密銜接，交叉進行，以保證項目順利實施。實施進度見下表：
各項目內容實施進度計劃如下表：
年月 2011 年 2012 年
8 9 10 11 12 1 2 3 4 5 6 7 8
內容
可行性研究
1
報告備案
2 施工圖設計
3 招投標
4 設備訂貨
5 土建施工
7 試生產
8 竣工驗收
第十一章 投資估算與資金籌措
11.1 投資估算
11.1.1 總投資
本項目總投資17397.33萬元，其中建設投資為16897.33萬
元，鋪底流動資金500萬元。
11.1.2 建設投資估算
本項目建設投資包括養殖基地土建工程和設備購置、奶牛購置
以及其它費用等。
建設投資估算如下表：
26
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
表 12-1 西部牧業現代化奶牛場建設投資估算表
建筑 設備購置 其他
序號 工程或費用名稱 合計
工程 及安裝 費用
一 工程費用
1 主體工程 2783.07 2783.07
1.1 泌乳奶牛舍 2240.37 2240.37
1.2 犢牛舍、產房 108 108
1.3 擠奶廳（含待擠區） 434.7 434.7
2 輔助工程 1886.97 1886.97
2.1 干草棚 124.2 124.2
2.2 青貯窖 144 144
2.3 氧化塘 160 160
2.4 飼料庫房和配料間 102.6 102.6
2.5 消毒池 0.35 0.35
2.6 辦公樓 211.5 211.5
2.7 宿舍樓 226 226
2.8 鍋爐房 23.4 23.4
2.9 消毒更衣室 13.82 13.82
2.10 隔離牛舍 64.8 64.8
2.11 特需牛舍 248.4 248.4
2.12 餐廳 32.4 32.4
2.13 參觀走廊 93 93
2.14 機械庫 44.1 44.1
2.15 接待大廳 19.44 19.44
2.16 有機肥及墊料倉庫 190.51 190.51
2.17 干草預粉池 12.96 12.96
2.18 BRU 車間 129.6 129.6
2.19 水泵房 0.9 0.9
2.20 配電室 3 3
2.21 大門值班室 3.56 3.56
2.22 地磅間 2.43 2.43
3 其它工程 589.85 589.85
3.1 圍墻（1.8 米高護欄） 32 32
3.2 道路地坪 342.05 342.05
3.3 場區供水管網 64.8 64.8
3.4 場區排水管網 52 52
3.5 場區曖網 31 31
3.6 場區電網 58 58
3.7 機井一眼 10 10
27
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
二 設備購置
1 TMR 飼料攪拌車 540 540
2 飼料裝載機 54 54
3 整槽車 2.4 2.4
4 履帶式拖拉機 28 28
5 電子地磅 3.6 3.6
6 小四輪拖拉機 8.8 8.8
7 輪式拖拉機 28 28
8 擠奶機 150 150
9 熱水鍋爐 30 30
10 牛奶冷卻罐 40 40
11 清糞鏟車 32 32
牛人工授精儀器設
12 7.2 7.2
備
13 獸醫診斷處置設備 5 5
胚胎移植實驗室設
14 8 8
備
15 牛群管理軟件 6 6
16 犢牛稱重秤 0.2 0.2
17 發電機組 18 18
18 電視監控系統 24 24
19 內部電話系統 2 2
20 計算機管理設備 8 8
21 場內對講機 1 1
22 防疫消毒設備 4 4
23 自由臥欄 163.2 163.2
24 自鎖頸枷 34.8 34.8
25 舍內自控飲水槽 76.8 76.8
26 犢牛欄 49.4 49.4
27 產欄 2.2 2.2
28 保定欄 0.84 0.84
三 購奶牛費用 10000 10000
四 其他費用
1 建設單位管理費 50 50
2 設計費 35 35
3 施工圖紙審查費 5 5
4 招標服務費 5 5
5 工程監理費 10 10
6 工程質量監督費 5 5
五 預備費 200 200
28
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
合計 5259.89 1327.44 10310 16897.33
11.1.4 流動資金估算
本項目只考慮奶牛養殖基地鋪底流動資金，牛場需鋪底流動
資金 500 萬元。
第十二章 項目招標
12.1 招標范圍
根據有關規定：項目總投資額在 1000 萬元人民幣以上的，
其勘察、設計、施工、監理以及與工程建設有關的重要設備、材
料等的采購，必須進行招標：本項目總投資額超過 1000 萬元人
民幣，各單項工程必須招標。
12.2 招標組織形式
項目招標組織形式可以采用委托招標，必須委托具有相關資
質的招標代理機構。
12.3 招標組織方式
依照《中華人民共和國招標投標法》，結合本項目具體情況，
招標方式采用公開招標和邀請招標組合方式。
12.4 招標基本情況
項目招標基本情況詳見下表：
29
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
招標范圍 招標組織形式 招標方式 招標估算
不采用
金額 備注
全部 部分 自行 委托 公開 邀請 招標方式
（萬元）
招標 招標 招標 招標 招標 招標
總投資超
勘察 √ √ √ 10 過 1000 萬
總投資超
設計 √ √ √ 25 過 1000 萬
單項超過
建筑工程 √ √ √ 5259.89 100 萬元
總投資超
監理 √ √ √ 10 過 1000 萬
設備購置 單項超過
√ √ √ 1327.44 50 萬元
和安裝
情況說明：根據新辦發［2001］55 號文規定，本項目總投資額超過 1000 萬元人民
幣，各單項工程必須招標。
招標具體內容為：
土建工程 5259.89 萬元，建筑面積 83806.71m2；設備和安裝 1327.44 萬元，
共計 24 臺套。
另外，勘察、設計、監理單項合同估價分別為 10 萬元、25 萬元、10 萬元。
項目建設單位蓋章：
年 月 日
第十三章 財務分析及效益評價
13.1 財務分析依據
13.1.1 國家發改委、建設部 2006 年頒發的《建設項目經濟評
30
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
價方法與參數》（第三版）和 2002 年頒發的《投資項目可行性研
究報告指南》。
13.1.2 依據國家現行的財稅制度和價格體系編制財務分析表。
13.1.3《中華人民共和國增值稅暫行條例》2008 年 11 月 5 日。
13.1.4 2008 年新中華人民共和國企業所得稅法
13.1.5 原材料和生鮮乳價格參照 2010 年價格并結合正常年份
平均價格估算。
13.1.6 項目基準貼現率 10%。
13.1.7 固定資產折舊：建筑工程折舊年限15年，設備折舊年限
12年，殘值率為5%；
13.1.8 無形及遞延資產按5年攤銷。
13.1.9 項目建設期 1 年，項目生產期 12 年，計算期 13 年。
13.1.10 本項目為新建項目，通過生鮮乳、出欄母犢、出欄公
犢和淘汰母牛銷售收入和生產成本計算效益。
13.2 銷售收入估算
13.2.1 生產計劃
項目建設期 1 年，生產期第一年即可達到設計能力的 70%，
第二年可達到設計能力的 100%。
13.2.2 銷售收入、銷售稅金及附加
13.2.2.1 銷售收入
正常年銷售收入為 10435.2 萬元/年，銷售收入估算詳見下
表：
表 13-1 正常年銷售收入估算表
泌乳牛 3000 頭
項 目 單價 總產 復價
單產
（元） （噸或頭） （萬元）
31
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
生鮮乳（噸） 9噸 3400 27000 9180
淘汰母牛 5000 600 頭 300
出欄公犢 800 240 頭 19.2
商品母犢 6000 1560 頭 936
合計 10435.2
13.2.2.2 銷售稅金及附加
本項目是農業養殖項目，按《中華人民共和國增值稅暫行條
例》（2008 年 11 月 5 日）免征增值稅。
13.3 總成本及經營成本估算
13.3.1 直接生產成本估算
項目生產成本如下：
表 13-2 正常年份成本估算表
奶牛 5000 頭
一、飼草料 單價 總耗 復價
（元/噸） （噸） （萬元）
精料 2300 15330 3525.9
干草 1000 9855 985.5
青貯 300 30660 919.8
多汁飼料 500 4745 237.25
合計 5668.45
13.3.2 燃料動力費估算
項目燃料動力費如下：
奶牛 5000 頭
二、燃料動力 單耗 復價
單價 總耗
噸/頭、年 萬元
50 1
水 250000 25
噸/頭 元/噸
110000 0.5
電 550000 度 27.5
度/千頭 元/度
170 500
煤 850 42.5
噸/千頭 元/噸
32
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
合計 95
13.3.3 工資及福利費
本項目需新招職工 100 人，按每人每年 30000 元工資計算，
項目工資及福利費估算 300 萬元。
13.3.4 修理費
修理費按固定資產折舊費的 20%計提，正常年份為 90.81 萬
元。
13.3.5 其他費用
其他費用包括管理費、銷售費用、其他費用等共計 150 萬元。
13.3.6 折舊費：項目固定資產原值6787.33萬元，從第2年開始
提取折舊，設備折舊年限12年，土建工程折舊年限15年。按年限
平均法折舊，殘值率5%。年折舊費為454.05萬元。
13.3.7 攤銷費：項目的奶牛購置費、前期工作費、項目管理費、
設計費、招標費、監理費等10110萬元計入無形及遞延資產，分5
年攤銷，年攤銷費為2022萬元。
13.3.8 總成本費用：項目達產年總成本費用為8780.31萬元。
總成本費用如下表：
表 13-3 總成本表
金額
名稱 備注
（萬元）
飼料成本 5668.45
燃料動力費 95
員工工資及福利 300 項目新增就業 100 人，30000 元/年、人
銷售費用 60
管理費用 40
殘值率 5%，設備折舊期 12 年，土建工程折
折舊費 454.05
舊期 15 年。
33
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
攤銷費 2022 5 年攤銷
修理費 90.81 按固定資產折舊的 20%計提
其他費用 50
總成本合計 8780.31 達產年份
13.3.9 經營成本估算
經營成本=原輔材料費+燃料動力費+工資福利費+修理費+其
他費用=6304.26萬元，即年經營成本為6304.26萬元。
13.4 財務效益分析
13.4.1 盈利能力分析
根據項目利潤及利潤分配表和項目投資現金流量表（詳見附
表7和附表10）計算得出：
年均息稅前利潤
13.4.1.1 總投資收益率= = 15.62%
總投資
年均凈利潤
13.4.1.2 項目資本金凈利潤率= =10.54%
項目資本金
13.4.1.3 年均凈利潤：2038.2 萬元
13.4.1.4 靜態投資回收期：5.46 年（稅后，含建設期 1 年）
13.4.1.5 財務內部收益率：稅前 20.12%，稅后 16.60%
13.4.1.6 財務凈現值：5537 萬元（稅后）
13.5 不確定性分析
13.5.1 盈虧平衡分析：
以生產能力利用表示的盈虧平衡點：
固定成本 3016.86
34
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
＝ ×100%＝ ×100%＝64.6%
銷售收入－稅金－可變成本 4671.75
該指標說明本項目實施后后，只要達到生產能力的 64.6%，
即可保本。說明該項目投資風險較小。
盈虧平衡圖
13.5.2 敏感性分析
根據項目特點，本項目選取不確定因素銷售收入、經營成本、
固定資產投資，分別作±10%的變化，計算對項目的影響程度。
計算的敏感性指標分別為敏感度系數和臨界點。分析指標為項目
投資內部收益率。其結果見下表：
敏感性分析表
不確定因素 財務內部 敏感度系數
序號 不確定因素 臨界點
變化率（%） 收益率（%） E
基本方案 16.60
銷售收入 10 21.62 3.02
1 -11.9%
變化 -10 11.11 -3.30
經營成本 10 13.34 -1.96
2 19.6%
變化 -10 19.69 1.86
建設投資 10 14.43 -1.30
3 36.0%
變化 -10 19.15 1.53
35
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
總體來看，銷售收入、經營成本、固定資產投資對項目的影
響都不敏感。相比而言，在不確定因素中，銷售收入比較敏感，
當銷售收入下降11.9%時，內部收益率達到基準收益率10%，項目
將不可行。說明項目有比較強的抗風險性。
敏感性分析圖
13.6 財務評價結論
項目全部投資的財務內部收益率（所得稅后，下同）16.60%，
高于基準財務內部收益率10%。靜態投資回收期5.46年，總投資
收益率15.62%，說明項目本身具有較好的投資回報，財務盈利能
力明顯。同時，通過項目的敏感性分析表明，銷售收入相對對項
目收益的影響較大，這也符合生鮮乳行業的特點。但總體來看，
項目有較強的抗風險性。
36
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
綜上所述，從財務評價的角度看，該項目財務上可行，財務
效益顯著。
第十四章 項目風險分析
14.1 政策風險
假如上級及當地政府的政策發生變化，不利于本項目的發
展。
14.2 融資風險
假如資金供應不足或者來源中斷，導致項目工期拖延甚至被
迫終止。
14.3 建設風險
假如項目技術路線錯誤，導致項目建設達不到預期目的，或
建設質量低劣、成為爛尾工程，或材料設備采購價格過高，導致
投資超過投資預算。
14.4 防范建設風險的對策
對于項目技術路線的風險，主要是在項目前期，必須有專家
組對項目進行技術路線和項目工程建設內容的評審，以避免項目
技術路線錯誤和建設內容與項目要求不符造成的風險。
第十五章 社會效益分析
通過本項目的實施，對當地奶牛養殖從奶牛養殖小區向奶牛
養殖基地過渡起到示范引導作用，進一步促進奶牛養殖農業產業
化步伐。壯大畜牧業主導產業的發展，進一步促進當地產業結構
的調整。
37
西部準噶爾有限公司現代化奶牛養殖示范基地建設項目
本項目可直接帶動奶牛養殖基地的建設，間接帶動飼草基地
建設。可解決富裕勞力就業和帶動農戶從事飼草種植工作。增加
農民收入。
第十六章 結論和建議
17.1 結論
通過養殖基地建設項目的實施，項目單位依靠科技、良種、
先進的飼養技術，實現現代奶牛養殖業的超常規、跨越式發展，
使西部牧業的奶牛單產水平、規模化養殖水平和經營管理水平步
入全疆領先水平，成為新疆重要的優質高產奶牛示范基地和生鮮
乳供應基地。
該項目符合國家產業調整政策，技術路線正確、先進可靠，
經濟合理，環境效益良好。該項目有較好的經濟效益和抗風險能
力，從財務上分析是可行的。建議有關部門盡快促成此項目實施。
17.2 建議：
應當以推廣先進技術和生鮮乳質量為核心，重點抓好節本增
效、提高奶牛單產和生鮮乳質量的工作，以降低經營成本，抵御
市場風險，給市場以信心，使項目的實施能夠順利進行。
38

資訊來源：深圳證券交易所

免責聲明：本文所載資料僅供參考，并不構成投資建議，世華財訊對該資料或使用該資料所導致的結果概不承擔任何責任。若資料與原文有異，概以原文為準。
世華財訊資訊中心：editor@shihua.com.cn 電話：010-58022299轉235