中國朝資本外流連開八槍 美國高端樓市倒下

正如之前所探討的，中國企業家出於對中國國內經濟疲軟和人民幣貶值的擔憂，將數十億美元投入到其他國家的高端房地產市場中，主要是美國、加拿大和澳大利亞，這些國家的房地產市場被視為「安全避風港」。這些資本流動在一些高端國際房地產市場制造了巨大的泡沫，比如紐約、舊金山、溫哥華和悉尼等。之前我們也已就中國的資本外流能否得到遏制、何時得到遏制進行了討論，當時的房地產市場已經開始積蓄力量。

據美國房地產經紀人協會近日報告，71%的中國買家在美國購買房產時以現金方式支付全款，印證了中國控制資本外流的任何成功舉措都將會對美國高端房地產市場產生重大影響。這一點得到了紐約房地產經紀人大衛·王（David Wong）的證實。

他表示，許多中國買家用現金付全款是由於他們在美國既沒有信用記錄也沒有收入證明，根本無法從銀行獲得貸款。

美國的住宅房地產市場，尤其是價格在250萬美元到300萬美元之間的住宅，受中國管控資本外逃措施的影響最大。房地產商只能降價，現在不賣出去不知道要等到什麼時候才能賣出去。

彭博社總結了自去年12月起中國為控制資本外流所采取的八項管制措施。中國向資本外流連開「8槍」，遏制住資本外流的趨勢，也讓美國高端樓市「倒下了」。

1.加強向海外轉移資金的監管。

據知情人透露，一些上海的銀行近日要求對其分支行和網點進行密切監控，檢查是否存在分批轉移外匯以購買外匯資產的行為，並對相關違法行為進行懲罰。每人每年向國外匯款限額為5萬美元，因此可以通過「洗錢」的方式，利用多個個人銀行賬戶進行資金轉移。

2.控制離岸人民幣供應，提高做空人民幣成本。

去年晚些時候，中國人民銀行叫停一些在岸銀行為離岸銀行提供跨境融資的服務。今年1月11日，央行建議一些銀行在香港的分支機構暫停離岸人民幣貸款業務。此外，央行還擴大了法定存款准備金的繳納范圍，自1月25日起，境外人民幣參加行存放在境內銀行的境外人民幣存款也需繳納存款准備金。

3.限制企業購買外匯。

企業只能在實際支付款項前的五天之內購買外匯，之前企業可以自由決定購買外匯的時間。

4.暫停外資銀行的部分外匯業務。

星展集團控股有限公司和渣打銀行等幾家外資銀行被叫停部分外匯業務，直到三月底才能恢復其相關業務。被暫停的外匯業務包括現貨平盤業務等。匯率差價擴大將為跨境套利交易帶來豐厚的回報，央行此舉是為防止資本外流進行外匯套利。

5.凍結境外投資額度。

央行暫停機構申請新的RQDII（人民幣合格境內機構投資者）相關業務。RDQII項目允許境內人民幣投資於境外以人民幣計價的證券產品。此外，自三月起，央行停止發放居民通過QDII項目在海外市場投資的配額。

6.推遲開通深港通。

中國起初計劃去年開通深港通，但由於內地股市大跌，深港通計劃一再推遲。

7.打擊銀聯借記卡的非法使用。

去年12月，新規出台，以打擊非法銀聯POS機。這些銀聯POS機被懷疑用於虛假交易向境外轉移資金，主要是通過澳門的賭場。

8.打擊地下錢莊。

據人民日報去年11月報道，中國偵破高達4100億元的非法外匯交易案，搗毀全國規模最大地下錢莊案。國家外匯管理局上海分局上周表示，將繼續打擊非法貨幣交易，包括地下錢莊交易。