【日盛投顧】月線守穩 仍有機會續創新高

◆盤勢分析

1. 美國週四因感恩節休市一天，週五台股開平震盪，最高點 10,873 點未過前高，最低點 10,833 點守穩在 5 日線（10,795 點）及月線（10,759 點）之上，高低點區間僅 40 點，呈現狹幅整理，終場指數小跌 0.48 點，跌幅 0.00%，收在 10,854.09 點，成交金額為 1,251.65 億元，小於 5 日均量（1,371 億元）及 20 日均量（1,273 億元）。三大法人合計賣超 42.09 億元：外資賣超 30.80 億元、投信賣超 2.03 億元、自營商賣超 9.26 億元。

2. 由以下三個面向檢驗台股方向及強弱：
（1）、量能：上攻成交量須達 20 日均量方有利挑戰前高。
（2）、均線：支撐為月線，壓力為 10,900 至 10,950 點。
（3）、技術指標：KD 及 RSI 開口向上，9 日 K 值（75）及 10 日 RSI（76）在 50 之上，短線偏多。

3. 選股方向可留意半導體、蘋概、PCB、LED、原物料、工業 4.0、金融、中國內需股等。

PCB、LED、工業 4.0、原物料及金融等近期可留意

1. 半導體：
IC 設計 4952 凌通、6202 盛群、4919 新唐、6243 迅杰、3227 原相、2401 凌陽、2454 聯發科、2436 偉詮電、3035 智原、6138 茂達、3317 尼克森、8261 富鼎、6435 大中、4966 譜瑞 - KY、2458 義隆、4947 昂寶 - KY 等各擁題材；類比 IC 需求旺也帶動上游晶圓廠的 5347 世界及 3707 漢磊；矽晶圓 6182 合晶、5483 中美晶、6488 環球晶、3532 台勝科 2018 年仍有機會維持高毛利率，再生晶圓如 1560 中砂及 3583 辛耘也將受惠。

2. 蘋概：
預期新機良率可逐步改善，指標可留意 4943 康控 - KY、2439 美律、3008 大立光、3231 緯創、2474 可成、5264 鎧勝 - KY、6153 嘉聯益、2313 華通、2367 燿華、4958 臻鼎 - KY、6269 台郡等；iPhone X 的人臉辨識為最大亮點，3D 感測相關包括測試 2360 致茂、PA3105 穩懋、感測模組組裝 6271 同欣電、IC 封測 3374 精材等，3017 奇鋐近期散熱元件也順利打入蘋果供應鏈。

3.PCB：
上游 6213 聯茂、8039 台虹、3645 達邁等為指標，5349 先豐通訊板長線應用佳。

4.PA：
3D 感測帶動 VSCEL 需求快速成長，2455 全新、8086 宏捷科、4991 環宇 - KY 等將可受惠。

5.LED：
Mini LED 及 Micro LED 將帶來長線大需求，2448 晶電、3698 隆達、2340 光磊、3437 榮創、2393 億光、3031 佰鴻、3591 艾笛森、6168 宏齊、4944 兆遠、8121 越峰、2426 鼎元等有夢最美。

6. 被動元件：
近期國際大廠紛紛切入車用領域，中階產品產能吃緊，可留意 2327 國巨、2492 華新科、2472 立隆電、3026 禾伸堂、6573 虹揚 - KY 等。

7. 工業 4.0：
工業 4.0 帶動相關自動化需求，指標包括 2049 上銀、8374 羅昇、1590 亞德客 - KY、1597 直得、2395 研華、6414 樺漢、2464 盟立、6188 廣明等。

8. 金融：
週五佔大盤成交比重低於 4%，預估美國 12 月將升息 1 碼，2018 年將再升息 3 到 4 碼，升息循環啟動下，有利金融股的獲利推升，相關公司可留意 2881 富邦金、2882 國泰金、2888 新光金、2891 中信金、2886 兆豐金、2892 第一金、2883 開發金等，5871 中租 - KY、9941 裕融也將受惠全球景氣擴張。

9. 原物料：
原油價格高檔整理，塑化 PVC1305 華夏、SM1312 國喬、EG1710 東聯、DOP1313 聯成、ABS1309 台達化、PP1704 榮化、CPL1314 中石化等可留意。