《鍾之日記》終見好消息,魚缸喘口氣

　　《鍾之日記》8月24日,香港天氣:陰。香江魚缸:升。祖國股市:升。

　　外資今日通過陸股通淨流入32.33億元人民幣,結束連續13日淨流出的歷史紀錄。在過去13個交易日累計外資淨流出715.88億元人民幣,,讓內地投資界人士「咬牙切齒」,今日走資情況終現緩解,讓市場鬆一口氣。

　　白酒、券商等板塊顯著拉漲,惟基建、地產、能源股跌幅居前,滬市全日呈好淡爭持格局,滬綜指在三千一上下浮動,最終全日收升0.12%,報3082.24點,而科技股帶動深市向好,深成指升1.02%,從2022年4月以來低位反彈,創業板指更漲1.26%。兩市全日成交7857億元人民幣,按日增長11.3%。

*盼歐美加息暫停,港股振奮*

　　美歐經濟數據強化投資者對主要央行將暫停加息的預期,且AI晶片廠商英偉達財報超預期,推動科技板塊升勢,美股周三(23日)走高,納指收漲215.16點,道指收漲184點

。港股受連連喜訊推動上升,開市不久,恒指已升越18000關,去到午後升幅擴大,曾急升427點高見18272點,不過升返10天線後爭持。恒生指數收報18212,升366點或升2.1%,主板成交逾1015億元。

*國壽半年純利跌,持股遠洋惹關注*

　　中國國壽(02628)公布,受會計準則變動及權益市場持續震盪的共同影響,上半年純利361.5億元人民幣,按年跌8%,上半年總投資收益率3.33%,總投資收益913.7億元人民幣。

　　市場關注內房爆雷,持有遠洋(03377)近3成股份的國壽如何避險,總裁趙國棟回應,會督促遠洋竭盡所能平穩經營和化解風險,又認同遠洋「保交樓、保民生、保穩定」工作,惟沒有回應會否減持遠洋。

　　國壽副總裁劉暉表示,集團在房企全口徑持有的敞口有限,當中涉及房企股票敞口佔總資產不到0.4%,內房債券敞口比例低於0.2%。另持有不動產資產的敞口,包括投資型與自用型不動產,佔比低於3%,均為成熟的商業地產。

　　大摩認為,國壽上半年純利略低於該行預期,其第二季度盈利下降63%,無論是在新舊會計準則下,其盈利也出現了更大的波動。該行指,國壽承保業務依然表現不錯,代理人業務穩定

,首年保費利潤率大致持平,予H股目標價20港元及「增持」評級。摩通則指,國壽主要指標均有改善跡象,加上估值吸引,維持其H股「增持」評級,目標價為18港元。中金則下調國壽H股目標價16%至17.9港元。

　　國壽年初至今股價累跌16%,跑輸恒指10%的跌幅,今日績後升0.88%,報11.4港元,A股收報34.72人民幣,跌0.8%。

*新基建還是鐵公基,新發專項債往何處去*

　　官媒《上海證券報》報道,多地近日相繼出台加快新基建發展政策舉措,涉及謀劃一批重大項目,報道引述專家表示,近期專項債加速發行對於基建的拉動作用會有進一步提振,尤其是對

於各地方的新基建項目會有一定的帶動作用,預計今年新基建投資或達2.6萬億元至3萬億元人民幣,整個十四五時期新基建投資規模將超過15萬億元,是基建整體投資增速和地方經濟轉型升級的重要組成部分。

　　河南提出,明確拿出真金白銀對企業、項目、地市等給予獎勵及補貼,同時強化用地、用能、人才等服務保障,傾力支持新型基礎設施建設;貴州提出加快推進城市公共區域、居住社區充電基礎設施建設,新能源電動汽車充電保障能力提高到每輛3.5千瓦,高速公路服務區充電設施覆蓋率100%;福建明確未來三年將適度超前部署創新基礎設施,重點推進戰略前沿技術、共性技術、關鍵核心技術和顛覆性技術研發。

　　過去二十年的基建熱潮為中國地方政府帶來大量的債務壓力,市場分析專項債發行所得或將偏好新基建而非傳統「鐵公基」,一眾基建股今日反見跌浪,中交建(01800)急跌6.5%,中鐵建(01186)跌6.4%,中鐵(00390)挫4.6%,中車(01766)跌2.3%。

*編者按:本文只供參考之用,並不構成要約、招攬或邀請、誘使、任何不論種類或形式之申述或訂立任何建議及推薦,讀者務請運用個人獨立思考能力自行作出投資決定,如因相關建議招致損失,概與《經濟通》、編者及作者無涉。