傳蘋果要求供應商提iPhone　17產能,OpenAI與果…

　　《經濟通通訊社22日專訊》雖然有指蘋果(US.AAPL)新推出的iPhone　17系列功能稍遜預期,但過去周末在中國市場開售反應熱烈,尤其標準版iPhone　17,有報道指蘋果緊急要求供應商提高日產量40%,加上有傳OpenAI與蘋果設備組裝商立訊精密(002475-CN)簽署協議,共同打造一款消費級設備,刺激港股的蘋概股今日普遍逆市急升,當中可如何選擇?應如何部署?

*傳iPhone　17標準版預售超預期,蘋果要求代工商增產四成*

17標準版預售表現超預期後,蘋果已要求主要代工廠之一的立訊精密將標準版iPhone　17的日產量提高約40%,並通知部分非電子零部件供應商將日供貨量提升約30%。

所有機型的交貨時間都比前代產品更長,其中標準版和Pro　Max機型增加最多,交貨時間分別延長了8天。而中國內地市場表現尤為突出,交貨時間平均增加了17天,達到27天的等待期。高盛指,強勁的預購需求訊號支撐該行對蘋果第四財季iPhone收入增長8%的預期。

*分析師:低價款熱賣有助蘋果捍衛市佔,惟或影響利潤*

卻率先提高產量,這樣的轉變凸顯即使是向來主打高價路線的蘋果也正面臨著消費者「精打細算」的需求提升,令人懷疑該公司還能否透過高階版的升級來維持成長。分析師曾表示,低價款熱賣可能影響蘋果的利潤,儘管這有助於該公司捍衛市佔版圖。

*傳OpenAI與果鏈企業接洽開發新設備,里昂:可帶來新增長動力*

　　里昂表示,該行渠道消息顯示,OpenAI亦正與藍思科技(06613-HK)及瑞聲科技(02018-HK)商討零部件供應事宜;考慮到OpenAI的設備團隊核心成員均來自蘋果公司,其選擇與蘋果供應鏈企業合作亦屬合理。預計有關舉措可為現有蘋果供應鏈企業帶來新增長動力,現予瑞聲科技目標價60.5元及「高度確信跑贏大市」評級,藍思科技目標價33.7元及「跑贏大市」評級。

　　花旗亦認為此事對蘋果供應鏈具積極意義,尤其利好作為蘋果主要可穿戴設備及XR設備EMS供應商的立訊精密與歌爾股份,其次將惠及鏡頭如高偉電子(01415-HK)、精密結構件如藍思科技與聲學組件如瑞聲科技等蘋果供應鏈企業。

*何啟俊:蘋概股前景樂觀,瑞聲丘鈦舜宇現價可吸*

　　俊賢資產管理投資總監何啟俊指,對整個蘋果概念板塊前景樂觀,儘管今日帶動板塊急升的兩個消息都屬傳聞,未經證實。雖然蘋果每次開完發布會,大家都覺得其新機功能沒甚麼特別,

但仍會繼續換機,相信因很多人用慣iPhone後有慣性需要升級,而部分人轉用其他品牌後最後仍再用iPhone,iPhone始終有其剛性需求。至於有傳OpenAI與立訊精密簽署協議合作打造新設備,相信這是大勢所趨,現時人工智能發展愈來愈蓬勃,智能手機只是其中一個AI應用載體,已有愈來愈多穿戴裝備開始有AI功能,OpenAI與一些蘋果供應商合作是一個應用載體再擴闊的潛在機遇,而除了立訊精密外,藍思科技也傳與OpenAI有協議,往後與AI相關的穿戴裝備往往涉及感知或光學鏡頭等,故個別與光學有關的股份升得特別厲害。總之,不論iPhone需求,還是往後AI硬件範圍再擴大,中長線都利好整個板塊,而今日很多隻股份都差不多以全日最高位收市,此板塊繼續受資金追捧不出奇。

　　至於可揀買板塊中哪些股份?何啟俊指,自己會揀瑞聲及丘鈦科技,其中瑞聲現價已可追入,今日既有消息又有資金流入,應沒甚麼機會回調,短線阻力處於51元,以今日板塊熱度應不難上破,短線可先上望3月高位約54元。丘鈦也可於現價買入,先博其上破之前高位約16.5元,若突破該處應有頗大機會再上。另比亞迪電子(00285-HK)今日相對落後,可能因公司以做組裝為主,或因蘋果那部分佔其收入不算高,但公司除智能手機,已發展到有AI伺服器,又幫比亞迪(01211-HK)造新能源車設備,約40.8元可吸納,先上望47元。舜宇走勢亦很好,現價也可追入,短期上望今年高位約95元。至於藍思科技,雖然亦傳有機會與OpenAI合作,但今日收得較差,可待回至近30元才考慮。

　　蘋果概念股今日全線抽升,舜宇光學升6.74%收報87.05元,瑞聲科技升9.85%報49.28元,比亞迪電子升3.61%報43元,藍思科技升12.64%報31.38元,鴻騰(06088-HK)升17.83%報6.94元,丘鈦科技升10.15%報15.85元,高偉電子(01415-HK)升11.3%報40.98元。

撰文:經濟通市場組、採訪組、李崇偉　整理:李崇偉