美股市場聚焦：儲存晶片與AI技術推動企業成長與政府重視並行發展

儲存晶片大廠閃迪 (SNDK-US) 透過長期供應合約鎖定420億美元收入，預計到2027財年將有超過50%的NAND出貨量來自這些合約，顯示出其在市場中的穩定性和營收能見度的提升[1]。此外，聯發科在AI智能手機市場的布局也顯示出潛力，分析師郭明錤指出，OpenAI的首款手機將於2027年上半年量產，聯發科有望成為其獨家處理器供應商，這將進一步推動其市場份額的擴大[2]。隨著儲存和處理技術的進步，這兩家公司在各自領域的競爭力將持續增強，並可能引領未來的市場趨勢。

字節跳動旗下的AI助手「豆包」計劃推出月費68元人民幣的付費訂閱服務，摩根士丹利認為這是中國AI行業邁向商業永續發展的重要信號，顯示免費服務成本上升，且豆包主要針對專業人士市場，與阿里巴巴、騰訊等仍維持免費服務形成鮮明對比[3]。同時，Anthropic推出10款專為金融業設計的AI代理工具，旨在提升銀行及資產管理機構的工作效率，這一舉措可能對傳統金融資訊服務商造成競爭壓力，導致FactSet和Morningstar等股價下跌[4]。這些動態顯示出中國及全球AI市場正快速演變，企業對AI技術的需求日益增加，未來將進一步推動行業的商業化進程。

軟體股的下跌被視為「錯殺」，分析師 Dan Ives 指出 Palantir 在企業級 AI 應用中已成為領先者，並強調其政府業務的持續增長將成為未來兩到三年內推動行業增長的重要動力[5]。同時，微軟 (MSFT-US)、Google (GOOGL-US) 和 xAI 同意在新一代 AI 模型部署前，優先向美國政府開放測試權限，以進行國安與資安風險評估，顯示出政府對於 AI 技術的重視[6]。此外，OpenAI 與 Anthropic 正在洽購工程顧問公司，以加速 AI 模型的實際應用，反映出企業在 AI 導入上面臨的專業需求與挑戰[7]。在全球供應鏈和經貿關係的背景下，美中峰會的即將召開也可能影響市場情緒，尤其是在伊朗戰事的討論上，川普對習近平的讚譽或將為兩國關係帶來新的變數[8]。整體而言，市場對於 AI 相關企業的長期增長潛力仍持樂觀態度，尤其是在政府支出和企業需求的雙重推動下。