中小型股
台股新聞
美國總統川普多次點名台灣搶走美國晶片生意，並施壓台積電，使得台股蛇年開春以來的走勢相當震盪，對此，投信投顧公會副理事長、萬寶投顧董事長朱成志今 (19) 日以「王昭君和番」來形容，如同犧牲一位美女 (台積電) 換來其他個股的平安；他認為，今年大盤在內資支撐下，仍有機會創新高，但上漲空間有限，中小型股有機會崛起，建議選股要選「站在護國神山肩膀上」的子公司或供應鏈，尤其看好矽光子族群。
ETF
富邦臺灣中小 (00733-TW) 完成指數成分股調整作業，本次新增納入、刪除各 45 檔，總持股為 50 檔，自 1 月 20 日起生效，從換股名單來觀察，AI 概念依舊貫穿選股主軸，包括台光電、創意、祥碩等，可望成為下一波具有動能潛力的中小型股。
基金
過去一年多來，全球資本市場的企業併購活動面臨一些瓶頸，主要的原因之一為緊縮的貨幣政策讓企業裹足不前。但隨著聯準會及各國央行開始降息，新一代科技對產業的顛覆，以及企業希望透過併購進行轉型等三大原因，今年企業併購的活動將有所提升，小型股可望輪動更明顯。
美銀分析師認為，美債殖利率上升是美股主要風險，將重傷中小型股，同時，這將在短期內為美元提供支撐。長天期美債殖利率已飆升至數月高位，10 年期美債殖利率週三 (8 日) 觸及 4.7% 以上，自 4 月以來最高。債券殖利率與債券價格成反比。這一上漲引發了主要貨幣兌美元的拋售浪潮，歐元跌向平價，英鎊短暫下跌超過 1%。
美股雷達
華頓商學院教授 Jeremy Siegel 表示，在經歷了兩年的火熱上漲後，標普 500 指數在 2025 年將動力不足，漲幅將不超過 10%。他預計，明年大型科技股的報酬率可能持平，但被低估的中小型股將會上漲。他表示：「我們已經經歷了兩個大漲的年份，即 2023 年和 2024 年，所以我預計標普指數可能會在 0 到 10% 的範圍內。
台股新聞
展新投顧今 (20) 日宣布，總代理擁有 90 年歷史的威廉博萊 (William Blair) 投資管理公司，引進首檔基金產品鎖定美國中小型成長股，威廉博萊美國中小成長基金經理人 Dan Crowe 直言，現在小型股的估值是 40 年來最便宜的價位，並看好美國啟動降息循環，2025 年盈餘成長動能將優於大型股。
歐亞股
日本央行將基準利率提高至 2008 年以來的最高水準後，日本股市周五 (2 日) 連續兩天猛跌，觸及 8 個月低點。日經指數周五下跌 5.81%，收於 35,909.7 點，這是自 2020 年 3 月以來最糟糕的一天，也是自 1 月以來首次跌破 36000 點大關。
美股雷達
美股近日連創新高，主要功臣還是科技「七巨頭」。但高盛指出，雖然美股一直在創新高，但美國經濟成長預期過於樂觀，其中最容易忽略的是中低端消費者的財務惡化及消費下降。在 AI 及大型科技股的推動下，標普 500 指數上周上漲 1.6%，再創紀錄新高。
台股新聞
台股今 (6) 日大漲超過 400 點，再創歷史新高，蓄勢挑戰 2 萬 2 關卡，第一金小型精選基金經理人許維哲強調，台股經歷攻高沈澱期，資金行情助攻續漲，當股價大幅度拉回後都可以視為分批佈局機會點，美國尚未祭出降息政策，加上全球 AI 科技應用大催油門，中小型、傳產、金融股也有輪動，上演接棒行情機會，台股後市依然樂觀。
ETF
根據台新投信官網揭露，台新臺灣永續高息中小型 ETF (00936-TW) 每單位配息金額從前次的 0.16 元進一步拉升至 0.25 元，配息金額再創新高，並無動用平準金配發，以 5/31 收盤價 18.1 元計算，年化配息率高達 16.6%；台新美國 20 年期以上 A 級公司債券 ETF (00942B-TW) 每單位配息金額估為 0.1 元，以 5/31 收盤價 15.29 元計算，年化配息率也有 7.8%。
ETF
高股息 ETF 近月進入換股潮，市場關注其指數進行換股時，是否會因持有相同成分股在短期間內同時賣出，導致個股產生較大賣壓，台新投信指出，台新臺灣永續高息中小型 ETF (00936-TW) 成分股重疊率皆在 30% 以內，可望有效分散風險。00936 是市場上唯一訴求「永續」、「高息」、「中小」的台股 ETF，上月迎來首次月配息 0.11 元後，更是於除息當日即完成填息，5 月每受益權單位預估配發金額再提升至 0.16 元，預計除息日期為 5/16，讓 2.4 萬名受益人樂開懷。
ETF
台新臺灣永續高息中小型 ETF 基金 (00936-TW) 預計 5 月 16 日進行除息，以保守原則估算，該基金每受益權單位預估配發金額為 0.16 元，若以 4/30 收盤價 18.23 元計算，年化配息率達 10.53%，較上月的首次除息 0.11 元大幅調升，且未配到平準金，00936 最後買進日為 5 月 15 日，收益分配發放日為 6 月 5 日。
台股新聞
台股今 (6) 日再創歷史新高，一度站上 19500 點關卡，對於目前行情看法，投信投顧公會副理事長、萬寶投顧董事長朱成志引用電影《愛在黎明破曉時》來形容，認為「黎明」還沒到來、現在就是最佳的投資時機，等到 Fed 真正降息才要小心；朱成志強調，投資就是要尋找站在巨人肩膀上的那些族群，也就是護國神山台積電 (2330-TW) 衍生出來的半導體供應鏈，很多中小型股都還沒漲。
台股盤勢
台股在創新高後，近兩日賣壓蠢動，部分電子權值股拉回修正，逐步回補開紅盤當日向上跳空的多方缺口，法人指出，隨著近期熱錢效應趨緩，大盤上攻力道轉弱，短線須留意盤勢出現技術性回檔風險。市場消息方面，經濟部擬 3 月中旬召開電價費率審議會，將此次電費調漲瞄準兩大群體，分別為半導體用電大戶，估 4 月起特高壓用戶調幅最高逾 1 成，以及電價比 20 年前還便宜的 330 度以下民生用電，藉此讓電價回歸合理並減少分戶規避高段電價投機行為，擬不分級距全面調漲。