CPO
台股新聞
萬潤合約負債季增304%寫歷史新高，訂單能見度拉長根據《優分析產業資料庫》資料，萬潤(6187-TW)2026年第二季底合約負債達2.99億元，較第一季底的0.74億元暴增逾3倍(季增約304%)，年增約36.5%，創下歷年新高。(資料來源：優分析產業資料庫)合約負債主要反映客戶預付款項，可作為觀察實質拉貨的領先指標。
國際政經
2026年09月29日（優分析／產業數據中心報導）⸺ AI資料中心的光通訊需求，正從光模組、CPO擴大到交換設備。光通訊大廠Lumentum(LITE-US)的光路交換器(Optical Circuit Switch, OCS)出貨量已在一季內翻倍，FY2027第一季OCS營收預計首次突破1億美元，2026年下半年營收目標則超過4億美元。
台股新聞
2026年09月29日（優分析／產業數據中心報導）⸺ 鈦昇2026年營收動能明顯回升，英特爾重啟EMIB擴產，重點布局美國奧勒岡與越南廠，鈦昇承接EMIB設備自6月起出貨，交機延續至第四季。加上FOPLP訂單成為第二引擎，公司2026年營收成長明確，惟獲利仍在虧損階段。
美股雷達
市場對超大型雲端業者持續擴大人工智慧（AI）資本支出的預期高漲，但一名資深分析師認為，業界宣稱擁有長達10年的需求能見度並不可信。隨著AI基礎設施持續擴張，限制算力發展的因素也已不再只是GPU供應，記憶體成本、電力基礎設施及ABF載板產能等環節同樣可能成為關鍵瓶頸。
美股雷達
輝達(NVDA-US) 正持續探索下一代人工智慧（AI）晶片封裝技術，根據《首爾經濟日報》報導，輝達正評估採用玻璃基板方案，並與德國設備廠商SCHMID等業者展開合作。另據南韓科技媒體《KIPOST》報導，輝達希望南韓、日本及台灣基板廠商在2年內完成玻璃基板開發，最快可能在2028年前導入。
美股雷達
人工智慧（AI）算力競賽正逐漸從晶片效能比拚，擴大至互連、記憶體與網路等整體基礎設施的競爭。邁威爾科技(MRVL-US) 高層近日在Six Five Summit 2026指出，隨著推論模型帶動記憶體需求快速攀升，加上資料中心規模持續擴大，傳統銅基互連逐漸接近效能極限，光學互連與記憶體擴充技術將成為下一階段AI算力擴張的重要因素。
台股新聞
2026年09月24日（優分析／產業數據中心報導）⸺ 市場曾戲稱「買進友達、人生發達」，近日這句口號再次被點燃，受惠一年內賣三廠進帳 347 億元、傳出台積電有意接手中科廠，加上 Micro LED CPO 題材爆棚，友達(2409-TW)股價短短數天內自 30 元一路狂飆逾 20% 衝上 36.65 元，市場甚至傳出滾出近百萬張天量的狂熱氣氛。
科技
根據野村周二(22日)召開的AI基礎設施服務商專家電話會議紀錄，1.6T光模組正踩下產業放量的煞車，而卡住它的不是產能意願，是3奈米製程。1.6T光模組數位訊號處理器(DSP)的結構性供應缺口至少將持續至2027年下半年，因先進製程產能不足與良率偏低，而非需求端的短暫波動。
台股新聞
面板大廠友達(2409-TW)傳出與英特爾(Intel)攜手搶攻共同封裝光學(CPO)及高密度算力晶片整合商機，昨日外資大買23.58萬張強攻漲停後，今(22)日續放量攻上漲停36.65元，創16年新高。除了英特爾外，友達先前也傳出將與台積電(2330-TW)合作發展面板級封裝(FOPLP)；友達董事長彭双浪在最近一次法說會時透露，先進封裝及玻璃基板等領域都已布局。
台股新聞
漢測(7856-TW)今(22)日以每股承銷價2,250元正式掛牌上櫃，最高一度達4,995元，大漲122%，等於抽中一張再賺一張，潛在獲利達274.5萬元。展望後市，漢測看好，CPO測試設備將自明年起有大量營收貢獻，帶動明年營運再優於今年。
台股新聞
2026年09月22日（優分析／產業數據中心報導）⸺ 台表科近年營運歷經劇烈轉型，從2024年Mini LED業務受客戶轉向OLED衝擊而衰退，到2026年成功切入AI光通訊與伺服器供應鏈，正迎來繼2019至2021年Apple Mini LED之後的第二次營運上行循環。
台股盤勢
贏指標轉為「突破 1 日」，資金重新回到電子主軸不過從贏指標來看，今天最值得注意的不是漲點，而是加權指數由前一階段整理轉為 「突破 1 日」，強弱關鍵來到 45,722.28 點，指標趨勢顯示 中弱短強，這代表短線多方重新取得主導權，但中期結構仍不是全面偏強，因此操作上要用「突破後確認」來看，而不是單純用大漲追價。
台股新聞
2026年09月18日（優分析／產業數據中心報導）⸺ 光焱(7728-TW)昨(17)日法說會釋出矽光子設備最新進度，2026年前8月營收2.69億元、年增36.8%，其中矽光子營收占比已由2025年的4.2%提高至17.2%，一年內成長約三至四倍，成為推動產品結構轉變的主要力量。
台灣政經
2026台灣創新技術博覽會今（17）日於台北世貿1館登場，經濟部產業技術司號召13家法人與產業夥伴，於創新經濟館展出64項前瞻科技。經濟部次長江文若出席開幕典禮，特別參觀亮點成果「3.2T矽光子光引擎技術」。該技術以光突破傳統銅線傳輸限制，每秒可傳送約20部4K電影資料量，傳輸容量較前一代1.6T提升1倍，並已串聯逾20家上下游廠商，助台灣搶攻全球光通訊供應鏈。
台股新聞
第 22 屆瑞銀台灣論壇（UBS Taiwan Summit）盛大登場，吸引全球超過 300 位投資人及 65 家台灣頂尖企業參與，總會議場次突破 400 場，規模與熱度雙雙刷新歷史新高。針對市場最關注的科技產業脈動，瑞銀台灣研究主管艾藍迪（Randy Abrams）與瑞銀台灣科技產業分析師林莉婷（Sunny Lin）於記者會中一致指出，全球科技產業與 AI 供應鏈明年將持續維持強勁成長動能，產品新舊交替與先進製程擴產將推升新一輪大週期，預估明年資本支出將再成長至少 45%。
歐亞股
隨著AI算力需求持續攀升，光通信產業正迎來新一輪技術升級與產業擴容，全鏈條技術密集推出新品，從最上游的雷射晶片到光引擎、光纖光纜，再到交換系統，代際躍遷速度明顯加快。《上海證券報》報導，一位業內人士在第27屆中國國際光電博覽會(簡稱「光博會」)現場慨歎道：「以往做光電產業的都是苦哈哈的，遇上AI如生雙翼！」針對市場對AI投資回報的擔憂，該人士直言，AI投資回報循環已經顯現，目前唯一的不確定性在於哪條技術路徑最終勝出，但現階段所有路線都能找到適合的應用場景。
美股雷達
2026年09月13日（優分析／產業數據中心報導）⸺ 輝達Nvidia(NVDA-US)過去靠GPU效能的世代提升撐起AI硬體成長，但當單一運算叢集使用的加速器由數千顆增加至數萬顆，決定整體效能的已不只是單顆GPU運算力，而是晶片之間能否快速交換資料。
台股新聞
2026年09月11日（優分析／產業數據中心報導）⸺ 大立光(3008-TW)今日隨台股重挫一度跌至6,425元，隨後最高拉升至6,900元，低點反彈475元，跌幅收斂至不到1%，表現相對抗跌。不過，大立光手機鏡頭本業仍面臨「旺季不旺」。8月營收50.12億元，月增3%、年減16%，雖然公司預期9月拉貨動能優於8月，但整體需求仍低於傳統旺季水準。
台股新聞
2026年09月11日（優分析／產業數據中心報導）⸺ 聯一光2026年營收動能明顯轉強，前7月合併營收年增33.42%，第二季營收1.42億元、年增52.66%、季增25%。真正值得注意的是，成長不是靠CPO題材撐盤，而是歐洲光學大廠新單放量搭配車載、醫療兩大基本盤，加上產品組合改善推升毛利率：第二季毛利率37.83%，季增8.04個百分點，營益率22.10%，較第一季11.11%大幅躍升，本業獲利占比明顯拉高。
台股新聞
半導體化工氣體廠晶呈科(4768-TW)今(10)日公告8月營收為1.3億元、較上月增加23.93%，較去(2025)年同期增加93.12%，累計今(2026)年1-8月合併營收約為10.56億元、年增達126.36%翻倍成長。晶呈科公司表示，8月營收亮眼主要得利於特殊氣體外銷日本及韓國市場出貨暢旺也大幅增加，但內銷市場出貨較7月稍減，同時因為外銷記憶體客戶出貨，也較去年同期大幅增加挹注營收暢旺。