興業投資：非農力挽狂瀾 美元全線走高

歐元/美元

匯價在非農公布前一直震盪於1.0615下方，非農新增就業數據不及預期，匯價短暫上探1.0622後快速走低，因薪資強勁增長。數據顯示，美國12月非農新增就業人數15.6萬，不及預期的17.5萬，但前兩個月數據均被上修，過去三個月非農就業人數平均增加16.5萬，而美聯儲主席耶倫早前表示只需要每月就業人數增加10萬就足以消化新增勞動力。同時，薪資增速年率創2009年來最大2.9%，為美聯儲繼續加息提供支持。歐元區新年來的經濟同樣向好，德國通脹回升對歐央行收緊政策的壓力越來越大，但歐央行維持偏鴿派的立場，歐美貨幣政策背離可能使得匯價相對弱勢。美聯儲官員對非農數據表示滿意，本周將有更多美聯儲官員發表講話，值得關注。日內美國缺乏重要經濟數據，歐洲方面關注德國11月貿易帳和歐元區11月失業率。

日圖短暫上探50日均線未能站穩回落，整體走勢仍偏弱但需要跌破1.0500確認短線反彈結束。4小時圖受阻於1.0620一線，反彈可能提供逢高做空機會，小時圖在1.0340低點以來漲幅的38.2%菲波回檔暫時尋得支持，但反彈力度有限。日內傾向逢高做空，下破1.0500跟進。

支撐位：1.05301.04901.0445

阻力位：1.05651.06151.0650

英鎊/美元

英鎊在早前反彈高點1.2430稍作整理後及轉為下跌，並在美國非農後加速下行。隨著新年到來，市場對於英國贏退歐的憂慮捲土重來，使得英鎊走勢偏弱。英國最高法院將就脫歐做出裁決，但即便硬脫歐得以避免，短期政局動盪將可能增加英鎊下行壓力。日內缺乏數據推動，可能先對上周五跌幅進行修正，但偏弱格局不會改變。

日圖在上方重重阻力壓制下快速回踩近期低位整理區間底部，整體偏弱但不破1.2200可能維持震盪格局。4小時圖連續下跌，短期修正可能提供逢高做空機會，小時圖下行勢頭猛烈，反彈力度不大。整體看儘管偏弱，但短線支持不破難有大幅下行空間，建議等待高空機會或下破跟進。

支撐位：1.22601.22201.2185

阻力位：1.23301.23651.2410

美元/日元

匯價在115上方企穩強勢收復早前一天的跌幅，重新測試已經走平的20日均線。美國12月非農薪資增長強勁可能為美聯儲在今年一季度加息鋪路，美債收益率從四周低位反彈，推動匯價持續走高。日內缺乏消息推動，美聯儲有多位官員發表講話，可稍加關注。

日圖強勢收復失地，隨機指標顯示進一步上行風險，但需要有效企穩20日均線才能確認短期回調結束。4小時圖115附近企穩後震盪走高，中期漲勢完好短期方向不明，小時圖均線多頭排列良好。日內傾向回調逢低做多或上破117.30跟進。

支撐位：116.55116.10115.70

阻力位：117.00117.40117.90

美元/加元

美國和加拿大同時公布就業數據，因美國非農新增就業人數差於預期，且加拿大就業數據意外強勁，美元/加元在數據後快速下探1.3180一線，隨後在美元因美國薪資增長速度加快而加強美聯儲一季度加息的預期強勢拉升而迅速走高，形成先抑後揚的走勢，收錄十字星。近期加拿大通脹數據表現不佳，但加央行仍可能等待特朗普新政細節才會做出進一步反映。

日圖在中期支持200日均線上方收錄十字星，隨機指標超買，短期下行空間可能有限。4小時圖短線企穩但反彈力度有限，整體仍偏空，小時圖低位弱勢震盪。日內建議1.3250一線做空，止損1.3300，看1.3160附近並尋求反手做多機會。

支撐位：1.31501.30801.3000

阻力位：1.32601.33001.3320