中國工商銀行：1月24日國際金融市場日報

一、上日要聞

1、美國總統特朗普周一簽署行政令，宣布美國退出跨太平洋(601099,股吧)夥伴關係協定(TPP)，與亞洲盟友的關係有所疏遠。他表示，將尋求與各國建立一對一的貿易協議，「如果有人行為不當」，美國可以在30天內迅速終止這些協議。」

2、鷹派的里奇蒙聯邦儲備銀行總裁拉克爾周一表示，他擔心通脹可能急漲，除非美聯儲以快於其同僚預測的速度升息。「現在，我認為我們面臨行動落後於形勢的風險，因此最近我一直主張升息速度應比我的同僚認為的更激進一些，」拉克爾表示。計劃於10月1日退休的拉克爾近年一直認為，美聯儲應該升息以防止通脹急漲，儘管通脹率在此期間的多數時候都遠低於2%的美聯儲目標水準。

3、根據路透周一見到的美國參議院財務委員會文件，美國財長被提名人努欽(StevenMnuchin)對參議員表示，他將致力於打擊匯率操縱行為，但當被問及他目前是否認為中國正在操縱人民幣匯率，努欽並未給出明確回答。努欽在上周的提名確認聽證會之後，以書面回覆該委員會所提的補充提問。在這項文件中，對於財政部是否有可能把中國列為匯率操縱國一事，努欽並未把話說死。

4、日本首相安倍晉三周一表示，他相信美國總統特朗普明白自由貿易的價值，他將繼續為達成多邊貿易協定而努力。對於該協定，特朗普政府表示將要退出。「我相信特朗普總統明白自由和公平貿易的重要性，因此我要爭取他對於跨太平洋夥伴關係協定(TPP)對於戰略和經濟重要性的理解，」安倍在眾議院表示。安倍還表示，他將在與特朗普互相信任的基礎上強化美日安全同盟。

5、英國將公布一個新的干預方案，尋求提振工業生產，並刺激科技和研發投資，在退歐後時期平衡非常側重服務業的經濟。英國首相特雷莎梅(文翠珊，TheresaMay)將公布外界盼望已久的「現代工業戰略」，呼籲關鍵產業加強合作，政府會在監管、貿易和研究方面提供支持。

外匯市場

幣種開盤最高最低收盤前日收盤漲跌

歐元1.06951.07691.06861.07651.07030.65%

日元114.37114.49112.7112.71114.62-1.45%

英鎊1.23581.25381.23311.25351.23751.43%

瑞士法郎1.00291.01440.99630.99651.0016-0.64%

澳元0.7560.75890.75480.75840.75550.32%

加元1.33251.33351.32221.32381.332-0.65%

資料來源：Bloomberg

美元兌一籃子貨幣急挫至七周低位，因特朗普政府上任的最初幾日，美國社會被聲勢浩大的遊行示威，特朗普保護主義基調濃厚的就職演說，以及推特上憤怒的評論搞得烏煙瘴氣，美元因此承壓。避險日圓是美國政治不確定性的最大受益者，兌美元連漲第二日。自年初以來，日圓已累積上揚近3%。紐約尾盤時，美元指數下滑0.6%，報100.16，主要受累於美元兌日圓急跌1.4%，報113.01，創逾兩周來最大單日跌幅。英鎊兌美元盤中高見1.2506美元，為12月16日以來最高。歐元兌美元上揚0.5%，報1.0751美元，在過去九個交易日中第七日上漲。

貴金屬市場

品種開盤價最高價最低價收盤價日內漲跌(美元)日內漲跌(百分比)

黃金1210.151219.811209.271218.107.950.66%

白銀17.1017.2617.0617.240.140.81%

鉑金980.75985.80974.05982.351.600.16%

鈀金788.87797.00769.63777.57-11.30-1.43%

資料來源：Bloomberg

金價升至兩個月高位，因對美國總統特朗普經濟政策的不安，令投資者轉向更安全的資產，美元和美債收益率下跌。現貨金收高為每盎司1,217.38美元。美國期金收高0.9%，報每盎司1,215.6美元。

大宗商品市場

1.原油

品種合約到期日收盤前日收盤漲跌

WTIMAR1752.7552.420.63%

布倫特MAR1755.2355.49-0.47%

資料來源：Bloomberg

油價下跌1%，因跡象顯示美國活躍鑽機數量強勁反彈，這蓋過了石油輸出國組織與非OPEC產油國遵從減產協議對市場帶來的支撐。布蘭特原油收低0.26美元，或0.5%，報每桶55.23美元。美國原油收跌0.47美元，或0.9%，報每桶52.75美元。

2.基本金屬

LME合約到期日收盤價前日收盤價漲跌

鋁三個月1849.518450.24%

銅三個月579557351.05%

鋅三個月279927471.89%

錫三個月1995020200-1.24%

鎳三個月985098100.41%

鉛三個月233622991.61%

期銅價格上漲，受助於美元走軟，以及美國特朗普政府將兌現增加基建支出承諾的預期。倫敦金屬交易所三個月期銅收高0.8%，報每噸5,795美元。期鎳收高0.2%，報每噸9,715美元。期鋅收高0.8%，報每噸2,790美元。期鉛收高2.1%，報2,357美元。期鋁收高0.2%，報1,849.50美元，稍早觸及2015年5月以來最高的1,873美元。期錫收跌0.4%，報20,125美元。

3.農產品

CME合約到期日收盤價前日收盤價漲跌

玉米2017/3/16369.50369.75-0.07%

大豆2017/3/161057.751067.50-0.91%

小麥2017/3/16433.25428.251.17%

豆油2017/3/2335.1335.15-0.06%

資料來源：Bloomberg

貨幣市場

LIBOR

期限當前價上日價漲跌幅

O/N0.688330.69-0.24%

1月0.775280.77639-0.14%

3月1.043441.041220.21%

6月1.358221.351560.49%

12月1.732891.728170.27%

資料來源：Bloomberg

債券市場

美國國債

期限發行日到期日收盤%前日收盤%

3年期2017/1/172020/1/151.431.49

10年期2016/11/152026/11/152.402.47

30年期2016/11/152046/11/152.993.05

資料來源：Bloomberg

美國公債收益率下滑，指標公債收益率錄得逾兩周最大單日跌幅，因投資人對美國總統特朗普強硬的貿易政策立場感到不安，刺激對公債的避險需求。指標10年期公債收益率跌6個基點，報2.403%，根據路透數據，這是1月5日來最大單日降幅。30年期公債收益率跌6個基點，報2.985%。兩年期公債收益率跌5個基點，報1.147%。

股票市場

美國股市

收盤前日收盤漲跌

道瓊斯19799.8519827.25-0.14%

標準普爾2260.702262.00-0.06%

納斯達克5552.945555.33-0.04%

資料來源：Bloomberg

美國股市周一收盤小跌，因美國總統特朗普就任後的最初舉措，凸顯其貿易保護主義立場，給投資者提供了重新考慮大選後升勢的理由。特朗普簽署了最新的行政令，美國正式退出由12個國家參與的跨太平洋夥伴關係協定(TPP)。道瓊工業指數收跌27.40點，或0.14%，至19,799.85點；標準普爾500指數收挫6.11點，或0.27%，至2,265.20點；納斯達克指數小跌2.391點，或0.04%，至5,552.943點。

香港股市

收盤前日收盤漲跌

恆生指數22898.5222885.910.06%

恆生國企指數9726.829715.720.11%

資料來源：Bloomberg

香港股市微幅收高，因資源類股表現堅穩而受益。恆生指數和恆生國企指數雙雙收漲0.1%，分別收報22,898.52和9,726.82點。