menu-icon
anue logo
鉅樂部鉅亨號鉅亨買幣
search icon
雜誌

美股大盤型ETF首選SPY、VTI

Money錢 2022-03-14 11:48

撰文:李伯鋒(美股投資達人)

美國市場目前發行了 2,571 檔 ETF,有 SPDR 標普 500 指數 ETF(SPY) 這種追蹤標普 500 指數的大盤型 ETF,也有 ARK 創新主動型 ETF(ARKK) 這種由經理人管理的主動型 ETF,甚至還有持有實體黃金的 SPDR 黃金 ETF(GLD)、投資比特幣期貨的 ProShares Bitcoin Strategy ETF(BITO)…… 真的是多到讓投資人有選擇障礙。

我的建議是,如果自己有明確的投資概念,例如經過研究之後,認定電動車產業會有大好的前景,自然可以投資主題型的 ETF;對投資沒有明確的想法,應該把時間和精力花在自己的專業上,獲得更高的收入,投資只要跟著大盤走,享受整體市場的經濟成長,那麼大盤型 ETF 是很有效率的選項。

 

美股 3 大指數

S&P 500 較具代表性

什麼是大盤型 ETF 呢?簡單來說就是讓投資人可以輕鬆投資整個市場的 ETF,以美股市場而言,最具代表性的就是追蹤標普 500 指數 (S&P 500) 的 ETF 了。不過常看財經新聞的人都知道美股有 3 大指數,除了標普 500 指數,追蹤道瓊工業平均指數 (Dow Jones Industrial Average ) 和納斯達克指數 (Nasdaq Composite) 的 ETF,也是大盤型 ETF 嗎?

其實後兩者代表性並不太夠,主要是因為道瓊工業平均指數的成分股只有 30 家大型股,遠不如標普 500 指數的 500 家公司成分股那麼分散,而納斯達克指數的問題在於太集中在資訊科技類股,也不如標普 500 指數的持股分散達 11 大類股那麼多元。

所以追蹤標普 500 指數的 ETF 其實是 3 大指數中最好的選擇,而且追蹤的 ETF 也最多,包含 SPDR、iShares、Vanguard 這 3 家市占率最高的基金公司都發行了相關 ETF,代號分別是 SPY、IVV、VOO,其中 SPY 是史上第 1 檔 ETF,規模和成交量都相當大,但 0.09% 的總費用率高於另外 2 檔的 0.03%,長期投資者可以選擇成本更低的 ETF。

但是美國上市公司高達 4 千多家,標普 500 的成分股雖然已經很具代表性了,也並不是「全市場」的投資工具。如果投資人認為小型股同樣重要,更傾向於全市場投資,而不只局限大型股,Vanguard 發行的整體股市 ETF(VTI) 這檔 ETF 其實才是真正的全市場投資工具,持股有 4 千多家公司,資產管理規模高達 1.4 兆美元,總費用率只有 0.03%,可說是最理想的大盤型 ETF。

 

不選股、不挑產業

拉長投資時間獲利可觀

投資大盤型 ETF 的好處就是穩健,不少投資人傾向投資更會飆漲的 Invesco 納斯達克 100 指數 ETF(QQQ),當科技成長股表現好的時候固然報酬率很漂亮,但是當預期升息導致科技成長股下跌的時候,跌幅也很可怕。大盤型 ETF 分散達 11 個類股、4 千多家公司,在產業輪動過程中,都會有表現好的持股貢獻績效,對於投資人來說,短期承擔的波動風險不高,長期獲得的報酬卻很可觀,過去 20 年的年化報酬率高達 10% 以上。

對於穩健型投資人而言,大盤型 ETF 投資,也就意味著不選股、不挑產業,其實也不需要煩惱進場時機,透過定期定額的方式投資即可,每個月投資 1 萬元,如果以 8% 的報酬率來計算,累積 10 年,也有 550 萬元的資產規模。

目前主流的美股 ETF 投資管道有二,一個是透過台灣券商以複委託方式投資,近年越來越多券商開放定期定額投資美股 ETF,手續費相對於單筆投資更低廉;另一個則是透過海外券商直接投資美股,目前美股網路券商大多零手續費,但沒有定期定額機制,必須每個月自己計算股數下單,不過美國券商有股息再投資計劃 (DRIP),可將領到的配息再投資進去,享受複利成長。

我的建議是,投資越簡單越好──透過大盤型 ETF 就不用選股、定期定額可免擇時,再加上 DRIP 的設定省去配息再投資的麻煩。最重要的是,一定要持續投資超過 20 年,才能看到資產在複利發揮效應之後的明顯成長。

 

全文未完,更多精彩內容,請鎖定《第一次投資美股就上手》

 

 

來源:《Money 錢》

更多精彩內容請至《Money 錢》        






Empty