台股

啟動雙軋行情外資認錯大回補　台積電大聯盟／ＩＣ設計

鉅亨網新聞中心 2022-08-12 19:30

cover image of news article — 啟動雙軋行情外資認錯大回補　台積電大聯盟／ＩＣ設計(圖:shutterstock)

‌

台股本周在共軍軍演下，上演大驚奇；台股周五 (8/12) 收 15,288 點，上漲 91 點，成交量 2,054 億元。本周周線大漲 252 點，周線連六紅；底部拉升連六紅，融券高達 62 萬張，可望啟動雙軋行情，軋空頭與軋空手，外資周四現貨買超 140 億元，期貨淨多單 1.1 萬口，外資認錯大回補，指數可望先上看季線(15,322 點)，再衝 16,000 點。電子權值股穩盤，台積電(2330-TW)、聯發科(2454-TW)、大立光(3008-TW) 、聯電(2303-TW) 持穩; 而元宇宙、低軌道衛星、 IC 設計等中小型股可望遍地開花。

萬寶投顧陳子榕表示，最近美國七月 CPI 指數觸頂，之前為了抑制日益高脹的通貨膨脹，避免美國消費數據再次出現創紀錄的難堪景象，美國聯準會在今年第二季加快升息速度、擴大利差，繼而帶動美元走強，台灣以外銷為主的電子業訂單多數以美元報價，新台幣兌美元今年第 2 季貶值約 3.8%，匯兌收益可望為電子業帶來好消息。

‌

陳子榕認為，因新台幣貶值而受惠的電子族群包括半導體、電子組裝、筆記型電腦、工業電腦、主機板、網通、印刷電路板等。相關受惠的廠商有環球晶 (6488-TW)、台積電(2330-TW)、聯電(2303-TW)、瑞昱(2379-TW)、致新(8081-TW)、宏碁(2353-TW) 與華碩 (2357-TW)、廣達(2382-TW)、緯創(3231-TW)、英業達(2356-TW)、金像電(2368-TW)、燿華(2367-TW)、可成(2474-TW) 等。這些個股多可注意逢回的承接點。

此外，以出口為導向、採取自然避險的光學鏡頭族群，預料今年第 2 季將持續受惠，為獲利進補。匯兌收益為近期走勢相當犀利的光學鏡頭族群，又增加一大利多，大立光 (3008-TW) 與玉晶光 (3406-TW) 等，預期可認列匯兌利益；期股價也可望逐步盤堅；大立光 (3008-TW) 股價已創短波段高點，站上所有均線，可望續攻。

萬寶投顧陳子榕強調，萬五以上操作，仍以選股為重，買對股票績效打敗大盤，哪類族群與題材容易有價差? 陳子榕認為是元宇宙相關個股。陳子榕提到近期推薦的揚明光 (3504-TW) 搭著元宇宙的光環，漲幅高達 40%；采鈺 (6789-TW) 推薦之後，大漲 20%，此外，大立光 (3008-TW) 由 1,985 元拉升至今，價差高達 135 元；HDI 板的華通 (2313-TW) 短線也揚升 15%；成績斐然，這就是懂得好股票低接的甜美果實。

在政策上，行政院於 8/27 日掛牌數位部，首任部長為唐鳳，目的在於建構全民數位韌性，從社會發展、產業數位轉型、資安應變三方向來推動；可望積極推動 AR、ＶＲ、ＭＲ、ＸＲ相關商機，那些個股可望大受惠？陳子榕表示自己是目前市場上少數可以拿出元宇宙真實績效的分析師，所以「想切入元宇宙就找陳子榕」!

萬五以上，選股更重要，以下三檔股票，可望再攻一波，拉回不妨伺機低接：

金像電 (2368-TW)，金像電毛利率由第一季 23.0％，提升至第二季 29.4％，增加 6.1 百分點，推測匯率貶值助益 1.5 百分點，產品組合助益 4.6 百分點。業外收入 2.2 億元，推測主要為匯兌收益。第三季網通板需求熱絡、伺服器板客戶有小幅缺料的情況，EagleStream 和 Genoa 極小量出貨、筆電板需求較弱，金像電第三季營收季減個位數，產品組合小幅好轉、匯率處在低檔，預估毛利率與第二季相近，營業利益維持高檔。

燿華 (2367-TW)，燿華受惠美系手機大廠新品拉貨旺季到來，加上燿華拓展汽車板、電動車、低軌衛星等產品也逐漸展露成效，因應客戶、產品均成長，日前也規劃下半年有新產能開出，因此預期燿華第三季營運將拉到全年高峰。

茂達 (6138-TW)，茂達 7 月合併營收為 5.32 億元、月減 13.4％、年減 3.1％，雖然創下 13 個月以來新低，但觀察 2022 年前七月合併營收達 45.23 億元、年成長 23.2％，仍舊改寫歷史同期新高。在美系網通大廠擴大採用非 IDM 廠物料帶動下，茂達亦成為供應鏈名單之一，且下半年出貨可望逐季看增。