【永豐期貨】台指選擇權盤後－台股再創27年新高 上市上櫃齊火熱

◆盤勢分析

期貨走勢
    
台指期週一上漲 91 點至 10530 點。價差方面，台指期逆價差縮至 - 49.38 點，電子期逆價差縮至 - 1.88 點，金融期逆價差擴至 - 13.02 點。現貨部分，三大法人買超 13.55 億元；而在台指期淨部位方面，三大法人淨多單增加 1913 口至 15977 口，其中外資多單加碼超過空單加碼，使淨多單增加 1247 口至 40724 口；十大交易人中的特定法人全月份台指期淨多單增加 193 口至 2306 口。台指籌碼面顯示目前法人對指數未來看法偏多稍增溫。

期貨行情走勢方面，上週五美國金融股因非農數據激勵帶動道瓊續創新高，台指期上漲 37 點開出後買氣持續旺盛，現貨開高後國泰、富邦、兆豐等金融股率先領漲，推升台股順利突破 10545 創 27 年新高，隨後因鴻海證實第二波赴美國密西根州進行無人駕駛相關投資，以及台積電 30 週年慶利多想像，鴻家軍及台積電買氣升溫使大盤再掀第二波漲勢，此外櫃買指數也因二線光學、汽車零組件類股而表現亮眼，鼓舞中小型類買氣增溫輪動上漲，終場台指期開高走高以上漲 91 點作收。技術面觀察，週一大盤開高走高紅 K 作收創 27 年來新高，成交量能增至 1271 億水準，短線量價結構轉為偏多態勢。以日線型態來看， 所有均線持續上彎，KD 開口仍向上擴大，且 MACD 即將負值收斂可望黃金交叉，因此建議投資人可沿 5 日線逢低進場，但仍須嚴守停損。

選擇權分析

選擇權從成交量來觀察，買權集中在 10600 點，賣權集中在 10400 點。選擇權未平倉量部分，買權未平倉最大量集中於 10600 點，賣權未平倉最大量集中在 10000 點。全月份未平倉量 put/call ratio 值由 1.33 升至 1.53，大於中性值 1 且連兩日提升，反應籌碼面為偏多架構強勁。特別可注意到週選擇權買權未平倉最大量由 10550 上移至 10600，已連續兩日上移，選擇權部位整體來看顯示偏多架構較堅實。

本投資研究報告由永豐期貨股份有限公司版權所有，未經授權，禁止轉載節錄。本資料內容僅供參考，客戶應審慎考量本身之需求與投資風險，本公司恕不負任何法律責任，亦不作任何保證。