施羅德

11-28台股新聞

川普對墨加稅說讓台股加權指數大幅震盪，今 (28) 日盤中台積電 (2330-TW) 一度失守千元大關，收盤雖守住千元，但大盤仍未能收復季線、半年線。展望台股，因美國出口金額近來屢創歷年同月新高，加上 Blackwell 晶片預計 12 月起開始出貨，法人看好台股多頭暫緩，但向上格局不變，加上 4 個利多，內資買超金額未減弱，台股體質堅實，投資人無須過於擔憂。

10-29黃金

若在投資市場問一圈，這兩年若有押寶在什麼主題是送分題 ? 時至今日答案揭曉，就是飆出新高價的 AI 類股與黃金。AI 很會衝，眾人皆知，黃金也不惶多讓，由下表可以看出，近一年來，金價每盎司從 1800 美元，至今年 9 月底已突破 2700 美元，漲幅高達 50%，嘉惠黃金相關投資標的，如黃金存摺，黃金 ETF 及黃金基金。

10-24基金

投資人都在問，這兩年若有押寶在什麼主題是送分題 ? 時至今日答案揭曉，就是飆出新高價的 AI 類股與黃金。施羅德 (環) 環球黃金產品經理林良軍指出，由下表可以看出，近一年來，金價每盎司從 1800 美元，至今年 9 月底已突破 2700 美元，漲幅高達 50%，嘉惠黃金投資標的，如黃金存摺，黃金 ETF 及黃金基金。

10-11ETF

著歐美各國基準利率走降，帶動債券市場搶搶滾，依統計，國際資金已連續 41 週淨流入美債基金，國內投資人則是搶進債券 ETF，施羅德投資債券投資團隊提醒，降息後投資債券，也不是閉著眼一直買就好，還是要把握三大關鍵，投資全球，不只美國長債香噴噴；關注評價面優勢，機構 MBS 提供較佳殖利率；最後是，靈活彈性的存續期間才是致勝王道。

08-25基金

全球股市上週創下 9 個月以來 (自 2023 年 11 月起) 最佳表現，8 月份才過 3 周，投資人心情洗三溫暖，月初大跌到這幾天大漲，一切看似回至正軌，施羅德集團投資策略研究主管雷蒙 (Duncan Lamont) 分享歷史數據觀察，投資人面對市場大跌後建議採全球化的策略，減少對美國市場的過度依賴，是投資分散的策略之一。

08-12美股

上周五 (8/2) 的最新數據顯示，7 月份美國失業率上升，引發投資人對經濟衰退的擔憂，進而導致對美股以及對連動性高的亞股產生信心危機。施羅德投資多元資產投資團隊觀察：受到低於預期的美國就業報告，以及亞馬遜和英特爾令人失望的營收預測影響，那斯達克指數近期呈現下跌整理，較 7 月 10 日創下的歷史高點 18647.45 點已下跌 10.2%(截至 2024/8/2)。

08-12美股

早在 Fed 聯準會主席鮑爾 7/31 釋出 9 月可能降息的訊息之前，華爾街就幾乎毫無懸念地認為 9 月調降利率已成定局，也因此美債價格近來走高，促使反向表現的殖利率大幅滑落。施羅德債券投資團隊認為，過去幾週美債利率下行過快，目前市場反應的 5 碼降息水位，可能有過激之虞；市場因美國就業數據疲弱而推斷美國衰退 (硬聯準會著陸) 機率上升的說法，其實過於武斷，我們依舊認為，軟著陸機率大於 75%，激情過後殖利率將進入整理區間。

07-11台股新聞

一項橫跨全台 20-50 世代，訪問 2,000 位受訪者「全網路世代」調查，於今 (11) 日發布調查結果，發現該世代的平均月薪為 52,040 元，高於主計處最新公布的 46,105 元，超過 10%，可見該世代已非「小資」，而是「微富」。

05-22台股

台股昨 (21) 日是 520 後第一個交易日，指數收小黑，但今 (22) 日在台積電 (2330-TW) 等電子權值股拉抬下，指數開高走高，終場收在 21551.83 點的歷史新高，大漲 315.08 點，氣勢如虹。施羅德台灣樂活中小基金經理人葉獻文針對台股發表中期展望，提出「兩好兩欠佳」的看法，經濟好、獲利好，評價欠佳、亞幣欠佳。

05-14基金

施羅德投信指出，未來 20 年內，電力需求將會成長 200%，為了滿足 AI 在碳中和倡議下日益增長的能源需求，可預期不能僅依賴核能或碳捕獲的天然氣，還需要便宜且隨時可以建設的可再生能源，轉型能源類股將搭上 AI 飆飛的順風車，可望乘風再起，拉出一段長紅。

04-23基金

俄烏戰爭影響，帶來新一波的能源投資熱浪。施羅德投信調查發現，台灣投資人最有興趣的題材是科技業以及永續投資，並列第一（59％），其次則為電動車以及能源相關（55％）。尤其疫後環境的變化使他們越來越認同永續投資的核心價值：藉由投資力道，促使企業和環境、社會 (ESG) 共好，並相信價值正向的企業才能帶來穩健長遠的報酬。

03-22美股

儘管美國聯準會 FOMC 日前未宣布降息，但將維持今年降息 3 碼，對此，施羅德建議，目前降息的大好機會環境對公司債表現相當有利，建議掌握投資三字訣：全球，公司債，收益。施羅德分享 FOMC 會議重點：上調經濟預期，維持今年降息 3 碼，這些將有利於公司債表現，施羅德環球收息債券基金產品經理劉又慈建議投資人，應同時考量投資級與非投資級債券，掌握降息上漲契機。

03-15美股

2024 年第一季即將結束，由於市場對於美國聯準會將在今年開始降息的熱切預期，加上就業市場依然良好、經濟基本面未明顯轉弱，市場信心增加、資金匯聚，在美國科技巨頭的帶領下，國際主要市場如美、日、台等一些國家股市，輪番創下新高。施羅德投資團隊認為，今年經濟仍以「軟著陸」發生機率最高。

03-10美股

在連續六個交易日走高，累計漲逾 19% 後，投資人獲利回吐，輝達 (NVDA-US) 周五 (8 日) 收盤創下九個月來最大單日跌幅，美股由紅翻黑；亞洲方面，日股今年來領漲，日本日經 225 指數突破 40000 點大關；而跌深的中港台韓股市，台韓持續受惠 AI 科技投資熱潮，外資以” 鈔” 能力支持。

01-30台股新聞

展望 2024 年，施羅德台灣樂活中小基金經理人葉獻文樂觀預估，在資金回流推升下，台股大盤今年第一季即會挑戰台股的歷史高點，可望寫下新高紀錄，2 萬點並不難，投資人可放心抱股過年。他認為， Fed 若能在 3 月降息對台股是最好時點，光電、電子零組件及周邊產業個股今年最暢旺，科技業獲利今年會有 2 成到 3 成增長，很有機會持續旺到 2025 年。

01-28基金

觀察美國羅素 2000 中小型股數，去年交出兩位數報酬，特別是在 2023 第四季反彈翻揚，成為投資市場焦點。由於美國總統大選年，政黨政策通常有利於美國小型公司，施羅德建議投資人，聚焦在這些擁有 ESG 或影響力目標的美國小型公司，作為 2024 長期投資佈局的重點。

01-20台股新聞

針對台股本週盤勢，外商投信表示，儘管台股走勢波動劇烈、尤其是受到外資動向、賣超較大的影響，但隨著重要法說釋出的佳音，給予市場一劑強心針，加上基本面持穩，在市場看好 AI 需求強勁的成長氛圍驅動下，台股可望持續創高，建議投資人把握機會，拉回即是買點 。