伺服器

12-25台股新聞

固態電容廠鈺邦 (6449-TW) 今 (25) 日召開法說，總經理林溪東表示，明年輝達 GB200 放量將帶動新規格的 V-Chip、Hybrid 出貨外，CAP 也會大幅成長，並爭取送樣導入 B300，預計明年營運將逐季向上，營收估成長 16-20%。

12-24台股新聞

線材廠萬泰科 (6190-TW) 今 (24) 日召開法說，公司看好，明年在新產品、新產線加入以及高階線材出貨成長下，營收可望挑戰百億元，其中，用於伺服器內部的高速線預計於明年第二季放量。而為因應市場的需求發展，萬泰科也規畫於美國購置不動產，建立北美營運及物流中心，以支應自有品牌、倉儲、OEM 服務及技術支援等發展需求。

12-15台股新聞

隨著 AI 應用快速擴展，市場對高速數據傳輸的需求激增，帶動光通訊技術的迅速發展。鴻海集團 (2317-TW) 憑藉其在電子製造領域的技術優勢，積極布局 CPO(共封裝光學) 與矽光技術，滿足數據中心的高速傳輸需求。透過自製零組件與產業鏈垂直整合，鴻海有效提升成本效益，奠定未來競爭優勢。

12-12台股新聞

佳世達 (2352-TW) 旗下網安設備廠其陽 (3564-TW) 今 (12) 日舉行法說，公司預估，今年業績將優於去年，明年在歐美市場成長下，對營運表現審慎樂觀看待，外界關注的伺服器雙相浸沒式散熱，目前則已進入概念性驗證 (POC) 階段。

12-11美股雷達

根據美媒《The Information》援引知情人士消息報導，蘋果正在開發其首款專門替人工智慧 (AI) 設計的伺服器晶片「Baltra」，目的是為了滿足自家 AI 功能帶來的龐大運算需求，預料在 2026 年投產且僅供內部使用而非作為面向消費者的產品。

12-11台股新聞

電感廠三集瑞 - KY(6862-TW) 積極布局新品應用，除了 AI 伺服器內的電源模組電感外，也針對 CPU 電源開發一體成形式 TLVR 產品，車用電感也逐步邁入量產。三集瑞 11 月營收 2.1 億元，月增 12%、年增 33%；累計前 11 月營收 20.39 億元，年增 40.3%，單月及累計營收均創歷史同期新高。

12-11美股雷達

華爾街緊盯 AI 伺服器大廠美超微的消息，儘管下市危機暫時解除，但本週五可能被剔除那斯達克 100 指數，該股週二下殺超 8%。那指 100 將於 13 日調整 美超微 CEO 有信心不會下市 (圖片：shutterstock)一年一度的那斯達克 100 指數成分股調整，即將於週五 (13 日) 公布，彭博智庫報告指出美超微及其他幾家公司可能將從那斯達克 100 指數中移除。

12-07台股新聞

連接線廠鴻呈 (6913-TW) 受惠伺服器連接線組出貨暢旺帶動營運升溫，本周放量上攻，周五最高 161 元，創上櫃以來新高，周五漲逾 5%、收 161 元，周漲幅也達 15.5%。鴻呈持續受惠伺服器連接線組出貨升溫，11 月營收 2.24 億元，月增 3.7%、年增 41%，為 20 個月新高、歷史單月次高；累計前 11 月營收 19.5 億元，年增 16.8%，也是歷史同期次佳。

12-07美股雷達

AI 伺服器大廠美超微週五 (6 日) 盤後宣布，公司已收到准許續留那斯達克市場的通知，將在明年 2 月前持續在那斯達克上市，而年報申報截止日期延至 2025 年 2 月 25 日。美超微 (SMCI-US) 盤後交易中一度大漲 7% 爾後收斂至 2% 左右。

12-06台股新聞

富邦投信投資策略師徐翊達今 (6) 日發表對 2025 年投資展望的看法，市場基本保持著樂觀的心情，「世上只有 AI 好」的風潮將會延續到明年，電子產品需求仍旺盛，儘管短線股價波動較大，但長期的成長趨勢就是對短期波動最好的保護與支撐，並點出自動駕駛、機器人二大應用將成為剛需，長線來說，相關投資絕對不能放棄。

12-03美股雷達

亞馬遜 (AMZN-US) 旗下 AWS 今 (2) 日舉行 2024 re:Invent，公用運算 (Utility Computing) 資深副總裁 Peter DeSantis 宣布推出全新「Trainium2 UltraServer」，共搭載 64 顆 Trainium2，相較先前最多僅能搭載 16 顆 Trainium2 大增 3 倍，整體 HBM 容量高達 6TB，並採用自家 NeuronLink 進行連接。

11-28台股新聞

神達控股 (3706-TW) 今 (28) 日召開法說，公司經營團隊表示，第四季將是今年高峰，明年雖然有地緣政治等不確定性與挑戰，但還是「非常樂觀」，GB200 機櫃攜手客戶出貨，神達也在美國等地擴產，明年資本支出估較今年倍增。神達旗下雲端伺服器子公司神雲科技總經理黃承德表示，目前與美國夥伴合作，配合出貨 GB200 NVL72 整機櫃，並已拓展到 MGX 產品線；超微 MI325X 的 AI 伺服器也是明年重點產品，2025 年一般型及 AI 伺服器營收都會有所成長。

11-26台股新聞

〈匯率因素，指數跌不意外！〉台股指數今天下挫 269 點，成交量萎縮至 3092 億元，指數下跌不用感到意外，因為星期六陳智霖老師直播就已經說明，台幣匯率因素權值股不太容易漲，而個股行情有利會漲到 1 月份的邏輯是哪些？簡單敘述以下這些條件，第四季是季節性優勢，台灣外銷接單出口表現至明年第一季都沒有問題，美國經濟數據強勁，加上 11 月份開始大量實施庫藏股，了解這些原因之後，今天下跌你認為是不是機會？〈債券有配置不怕震盪！台股你需要盤中指引！〉星期六直播以及昨日最新的文章都跟大家透露，川普指定鷹派的財政部長上任，美債殖利率出現明顯下滑，今天投資等級債持續性的大漲，靠近 4.5 附近的美債殖利率，為何老師強調是佈局投資等級債的機會？除了剛剛提到的美國經濟強勁之外，到明年上半年，美國財政部目前發債計劃，也不會造成大量的供給，投資等級債配息優於美國政府公債，有配置領息你就不會怕股市的震盪。

11-26美股雷達

美超微 (SMCI-US) 股價漲勢似乎無法擋，該股週一飆升超 15%，連續第三個交易日飆升，實現雙位數百分比漲幅，這是其 17 年上市以來首見。瑞穗分析師 Vijay Rakesh 近期給客戶的報告指出，他相信那斯達克交易所已經批准了超微合規計畫，而做出決定可能需要兩到五週的時間，該公司年報提交截止日期為 2025 年 2 月。

11-25台股新聞

〈中華隊奪冠!！台股否極泰來〉睽違 30 年，中華隊成棒在國際賽久違的冠軍，民眾團結一心的感動渲染到本日的台股行情，量能擴增墊高至 23000 點，如今已不少投資人選擇放棄行情，殊不知第四季季節性優勢條件依舊存在，此時此刻要向中華隊一樣，堅持相信自己，農曆年前的紅包大有可為。

11-25台股新聞

台股今 (25) 在 MSCI 季度調整權重盤後生效下，尾盤爆出 1330 億元的大量壓盤，收 22948.37 點，漲點縮至 44 點，未能成功攻克 23000 點和月線大關，成交量放大至 4689.02 億元；三大法人合計買超 153.21 億元，其中外資買超 52.15 億元，呈連二買，主要青睞 AI 伺服器、BBU、金融股。

11-24台股新聞

隨著科技的進步，自動駕駛成為未來交通運輸的核心方向，特斯拉執行長馬斯克提出的 Robotaxi 計劃，搭配再來川普政府擬放寬的監管法規，將大幅推動全自動駕駛技術的商業化進程，這一變革不僅特斯拉受益，也將惠及相關供應鏈企業，台灣的科技廠商也將迎來了新機遇。

11-23台股新聞

人工智慧（AI）浪潮席捲全球，各行各業逐漸將 AI 技術融入日常運營，藉此提高效能和競爭力，在全球資料處理量持續增加的背景下，資料中心作為 AI 運算的核心支柱，需求呈現爆發式增長，也帶動相關供應鏈的快速成長。〈AI 革新助力企業發展！〉輝達執行長黃仁勳透露，AI 技術已深度融入輝達的晶片設計、供應鏈管理和軟體開發，顯著提升運營效率、促進創新能力。

11-22專家觀點

NVIDIA 關鍵數據與展望彙整Q3 各項財務數據與 Q4 展望皆能達標賣方報告預期，但不及最樂觀與買方報告較嚴苛的預期。 ※註：在過去幾年除了突發的中國禁令，NVIDIA 從未在季報 Miss Consensus，公司展望一直較保守，基本上營收打敗預期的幅度落在 10%(本季幅度為七季以來最小)，因此繳出好表現，但不至極佳。

11-22美股雷達

AI 伺服器大廠美超微週三 (20 日) 披露，收到那斯達克交易所通知函，內容指稱美超微「未遵守上市規則」，然而多虧輝達法說會，美超微週四 (21 日) 股價強彈超 15%。AI 霸主輝達 (NVDAUS) 在週三盤後法說會上，將美超微、戴爾 (DELL-US)、鴻海、美光 (MU-US) 和 Vertiv (VRT-US) 等企業一同列為其可靠的合作夥伴之一。