雷科⊕、大立光⊕又漲停、『小立光』買起漲賺漲停⊕
倫元投顧陳學進分析師
一、今日盤勢重點
1. 台股續強攻堅，挑戰前高格局不變
- 加權指數終場上漲 412 點，收 45,809 點。
- 指數持續站穩 10 日線與月線之上。
- 成交量約 1.2 兆元，維持高檔但仍略低於月均量。
- 技術面維持多頭架構，後續有機會挑戰前高 46,552 點。
2. 國際利空降溫帶動市場回穩
- 美伊和談露出曙光。
- 國際油價大幅回落。
- 全球股市同步反彈。
- 外資連續回補現貨持股，成為推升台股重要動能。
3. 仍須留意潛在風險
- 荷姆茲海峽恢復航運仍有不確定性。
- 美伊協議後續執行狀況待觀察。
- 外資台指期淨空單仍高達 6.6 萬口以上。
- 融資餘額約 5,719 億元，仍處歷史高檔區。
- 短線須提防震盪洗盤及多頭回馬槍。
二、盤面資金輪動觀察
1. 市場追價意願偏保守
昨日強勢股今日出現明顯獲利了結：
顯示市場操作仍以「短打、快進快出」為主。
2. 強勢族群轉向
今日資金主要集中於：
成為盤面主要人氣指標。
三、AI 超級循環仍是台股最大靠山
1. 台灣出口持續創高
- 5 月出口 784.8 億美元。
- 年增 51.7%，創歷史次高。
- 連續 31 個月正成長。
- AI 伺服器、高階晶片與 HPC 需求持續強勁。
2. 北美 CSP 資本支出進入超級週期
市場預估：
- 2026 年資本支出達 7,250～8,050 億美元。
- 年增幅接近 80%。
- 2027 年有機會突破 1.1 兆美元。
主要受惠者：
AI 投資熱潮預估將延續至 2028 年。
四、後市值得關注的主流方向
（一）記憶體族群
受惠：
- DRAM 報價上漲。
- AI 伺服器需求爆發。
觀察股：
（二）光學鏡頭族群
受惠：
- AI 手機
- AI 眼鏡
- 機器視覺
觀察股：
（三）矽晶圓族群
受惠：
- 庫存回補。
- 下半年漲價預期升溫。
觀察股：
（四）PCB 與高速傳輸
受惠：
- AI 伺服器升級。
- 高速運算需求增加。
觀察股：
（五）機器人與自動化
受惠：
- Agentic AI 時代來臨。
- AI 機器人商機擴大。
觀察股：
五、CoPoS 與玻璃基板成下一波焦點
1. 台積電推動 CoPoS 新封裝技術
- 採方形面板設計。
- 材料利用率提升至 75% 以上。
- 預計 2026 年啟動試產。
2. 受惠供應鏈
封測
設備
材料與載具
- 家登 (3608-TW)
- 采鈺 (6789-TW)
未來若通過量產驗證，將有機會成為下一波先進封裝成長主軸。
六、結論與操作策略
看法仍偏多
- AI 長線趨勢未變。
- 外資現貨回補。
- 指數站穩重要均線。
- 45,000 點以上仍屬強勢整理格局。
操作重點
挑好股、買主流。
拉回分批布局。
聚焦 AI、記憶體、矽晶圓、光學鏡頭、先進封裝。
留意 CoPoS 與玻璃基板新商機。
風險控管
不追高已大漲個股。
避免追逐短線爆量飆股。
注意外資期貨空單與融資過高風險。
整體而言，台股中長期仍處於 AI 超級循環受惠階段，只要月線與季線支撐未遭破壞，短線震盪反而是布局主流成長股的重要機會。
基本面仍是台股最有力靠山
真正的贏家不是跟著情緒跑
而是在恐慌中找到黃金切入點
現在這種盤最該做的不是觀望
而是積極整理持股 + 換股操作
與其死抱沒希望的股票
不如換股重新來過
第一波飆股大獲全勝
第二波準備接棒噴出
你一定要積極霸氣跟上
如何掌握一大一小擴大績效
掌握下半年更多的翻倍機會
現在就是你來加入我會員的最佳時刻
當你下定決心的那一刻起
就是你改寫人生的關鍵轉折
工商時報績效競賽 13 冠王、卓越績效傲視同業、專業實力有目共賭！
更多第一手訊息、以及飆股機會→請加入大師兄飆股鑫天地的大家族
LINE@連結網址：https://line.me/R/ti/p/%40gold99
Telegram 連結網址：https://t.me/gold0999
YT 個人專屬頻道：youtube.com/@master55688
舉手之勞
記得！按讚、訂閱、分享、開啟小鈴鐺
讓更多人可以看見我們的影片
諮詢專線 02-2321-9933(24 小時專人服務)
文章來源：倫元投顧陳學進分析師
本公司所推薦分析之個別有價證券
無不當之財務利益關係以往之績效不保證未來獲利
投資人應獨立判斷審慎評估並自負投資風險
- 台股這麼火，你買對主動式了嗎？
- 掌握全球財經資訊點我下載APP
鉅亨贏指標
了解更多
延伸閱讀
- 【鉅亨會員獨家邀約】2026台股新格局，野村投信全台巡迴「主動式ETF」特邀講座
- 被動元件、光學鏡頭接棒領軍，下一波主流股蓄勢待發
- 買低基期、低本益比、業績成長、華邦電⊕、亞翔⊕、雷科⊕、大立光⊕
- 下一個被動元件要來了？這波主流股可能複製飆漲行情
- 講座
- 公告
下一篇
